EURUSD fällt auf das niedrigste Niveau seit Januar zurück, obwohl die Erwartungen an eine Zinserhöhung der EZB steigen, während der US-Dollar deutlich stärker wird

Überblick über Marktfundamentaldaten

US-Dollar (USD):

Der US-Dollar erlebte gestern einen breit angelegten Anstieg, der durch eine erhöhte Nachfrage nach sicheren Anlagen infolge der verschärften Spannungen zwischen den USA und Iran am Wochenende angeheizt wurde. Ein wesentlicher Faktor hinter der Stärke des Dollars war jedoch die Neubewertung des Marktes bezüglich des Zeitpunkts möglicher Zinssenkungen, die nun weniger unmittelbar erscheinen als zuvor erwartet.

Steigende Ölpreise dürften zu höherer Inflation beitragen, und der jüngste ISM Manufacturing PMI-Bericht unterstreicht, dass der Markt möglicherweise zu optimistisch hinsichtlich der wirtschaftlichen Aussichten war. Zum zweiten Mal in Folge lagen die Daten über den Erwartungen und widerlegten die Annahme, dass frühere starke Zahlen Ausreißer waren.

Darüber hinaus stieg der Preisindex auf den höchsten Stand seit 2022, was anhaltenden Inflationsdruck signalisiert. Infolgedessen haben Händler ihre Erwartungen an Zinssenkungen zurückgenommen und prognostizieren nun bis zum Jahresende etwa 45 Basispunkte an Lockerung, gegenüber 58 Basispunkten, die noch letzten Freitag erwartet wurden.

Euro (EUR):

Während das makroökonomische Umfeld für den Euro unverändert bleibt, hat der Konflikt zwischen den USA und Iran zu einem Anstieg der Energiepreise geführt, was sich in höheren Inflationsprognosen niederschlägt. Die heutige Veröffentlichung des Verbraucherpreisindex (CPI) der Eurozone lag über den Erwartungen, und zusammen mit den hohen Energiekosten hat dies zu verstärkter Spekulation über mögliche Zinserhöhungen geführt.

Die Märkte sehen nun eine Wahrscheinlichkeit von 21% für eine Zinserhöhung bis Juni und 50% bis zum Jahresende. Dennoch mahnen Vertreter der Europäischen Zentralbank zur Vorsicht und warnen davor, zu stark auf Entwicklungen im Nahen Osten zu reagieren, die sich als temporär erweisen könnten – wie bei früheren Vorfällen.

EURUSD Tageschart Analyse

Das Tageschart für EURUSD zeigt, dass das Paar sich einem bedeutenden Unterstützungsniveau bei 1.1575 nähert. Dieser Bereich könnte Käufer anziehen, die mit begrenztem Abwärtsrisiko auf eine Erholung in Richtung 1.18 spekulieren. Umgekehrt werden Verkäufer auf einen Durchbruch unter dieses Niveau achten, um weitere Rückgänge in Richtung 1.14 anzustreben.

EURUSD 4-Stunden-Chart Einblicke

Im 4-Stunden-Zeitrahmen bleibt der Schwerpunkt auf dem Swing-Level bei 1.1575. Weitere Details erfordern einen näheren Blick auf kürzere Zeitrahmen, da dies die nächste Schlüsselzone ist.

EURUSD 1-Stunden-Chart Überblick

Das 1-Stunden-Chart hebt eine abwärtsgerichtete Trendlinie hervor, die den aktuellen bärischen Trend verstärkt. Sollte der Preis zurücklaufen, werden Verkäufer diese Trendlinie vermutlich verteidigen und das Risiko darüber steuern, um neue Tiefststände anzustreben. Käufer hingegen werden auf einen Ausbruch über die Trendlinie achten, um Gewinne in Richtung des Widerstands bei 1.1740 zu verfolgen. Die roten Linien im Chart zeigen die durchschnittliche Tagesreichweite für heute.

Wichtige bevorstehende Ereignisse

• Morgen: Beachten Sie den US-ADP-Beschäftigungsbericht und den ISM Services PMI.
• Donnerstag: Die US-Arbeitslosenanträge werden veröffentlicht.
• Freitag: Die Woche endet mit dem US Non-Farm Payrolls (NFP) Bericht.

Diese wirtschaftlichen Veröffentlichungen könnten diese Woche jedoch aufgrund der anhaltenden geopolitischen Spannungen zwischen den USA und Iran einen geringeren Einfluss haben.