Marvell (MRVL) recibe apoyo de analistas mientras Stifel reitera recomendación de compra tras acuerdo con XConn

Marvell Technology, Inc. (NASDAQ:MRVL) es una de las acciones de IA que actualmente están en el radar de Wall Street.

Marvell Technology recibió recientemente un nuevo respaldo de analistas por parte de Stifel esta semana. El 11 de febrero, el analista Tore Svanberg reiteró una calificación de Compra para la acción con un precio objetivo de $114,00. La firma ha actualizado su modelo tras la adquisición de XConn, señalando un potencial alcista a largo plazo para UALink a pesar de un impacto limitado en las ganancias por acción (EPS) en el corto plazo.

El líder en soluciones de semiconductores para infraestructura de datos anunció el martes que ha completado la adquisición previamente anunciada de XConn Technologies, un proveedor de tecnología avanzada de conmutadores PCIe y CXL. El objetivo de la operación es fortalecer las capacidades de UALink de Marvell a largo plazo.

La firma ha actualizado su modelo financiero tras esta adquisición, incorporando sus impactos. Anticipa que las primeras contribuciones de ingresos comenzarán en el tercer trimestre fiscal de 2027 de Marvell, acelerándose hasta alcanzar una tasa anualizada de $50 millones para el cuarto trimestre. Stifel también ha incrementado su estimación de ingresos para el año fiscal 2028 en $100 millones para reflejar la contribución prevista de XConn.

Sin embargo, las finanzas de Marvell se verán afectadas de varias maneras. Esto incluye un ajuste en los gastos operativos no GAAP para el año fiscal 2027 de aproximadamente $25 millones anuales y una disminución en Otros Ingresos de aproximadamente $12 millones anuales debido a la reducción de ingresos por intereses tras el desembolso de $325 millones en efectivo.

“A partir del trimestre de abril, hemos incrementado nuestro pronóstico de acciones promedio ponderadas diluidas en circulación en aproximadamente 2,7 millones de acciones, coincidiendo con las acciones emitidas para completar la adquisición. En resumen, estamos ajustando nuestra estimación de EPS NG para el año fiscal 2027 de $3,41 a $3,37, aunque nuestra estimación de EPS NG para el año fiscal 2028 se mantiene en $4,90. Para el año fiscal 2029: estamos ajustando nuestra estimación de ingresos de $17,58 mil millones a $17,73 mil millones, manteniendo sin cambios la estimación de EPS NG en $6,68. Dicho esto, si la integración de XConn resulta exitosa (considerando posibles vientos de cola como la venta cruzada), creemos que podría haber un potencial alcista en el EPS NG.”

Marvell Technology, Inc. (NASDAQ:MRVL) desarrolla y fabrica semiconductores, con un fuerte enfoque en centros de datos.

Si bien reconocemos el potencial de MRVL como inversión, creemos que ciertas acciones de IA ofrecen un mayor potencial alcista y menor riesgo a la baja. Si buscás una acción de IA extremadamente infravalorada que también podría beneficiarse significativamente de los aranceles de la era Trump y la tendencia de relocalización, consultá nuestro informe gratuito sobre la mejor acción de IA a corto plazo.