¿Es Fidelity OTC Portfolio K (FOCKX) actualmente una de las mejores opciones entre los fondos mutuos?

Fidelity OTC Portfolio K (FOCKX): Una visión general

Para quienes se interesan por los fondos mutuos de crecimiento de gran capitalización, Fidelity OTC Portfolio K (FOCKX) destaca como un fuerte competidor. Según el ranking de Zacks Mutual Fund Rank, FOCKX cuenta con una calificación superior, lo que refleja su tamaño, estructura de costos y desempeño histórico favorables.

Propósito del fondo

FOCKX pertenece a la categoría de crecimiento de gran capitalización, la cual incluye fondos que invierten en grandes empresas estadounidenses que se espera que presenten un crecimiento superior al promedio. Para calificar como de gran capitalización, estas empresas deben tener una capitalización bursátil superior a los 10 mil millones de dólares.

Antecedentes del fondo y de la gestión

Gestionado por Fidelity, con sede en Boston, MA, FOCKX fue lanzado en mayo de 2008. Actualmente, el fondo administra aproximadamente 9.5 mil millones de dólares en activos. Christopher Lin está a cargo desde septiembre de 2017.

Puntos destacados del rendimiento

El rendimiento es una consideración clave para los inversores. En los últimos cinco años, FOCKX ha logrado una rentabilidad anualizada total del 15,28%, ubicándose entre el tercio superior de sus pares. Su rentabilidad anualizada a tres años es de 30,1%, también dentro del tercio superior de fondos similares.

Tené en cuenta que los retornos reportados pueden no incluir todas las comisiones y gastos, como los cargos por ventas, los cuales reducirían el retorno total.

La volatilidad es otra métrica importante. La desviación estándar a tres años de FOCKX es de 15,04%, superior al promedio de la categoría de 13,01%. En cinco años, su desviación estándar es de 18,38%, en comparación con el promedio de la categoría de 14,78%, lo que indica una mayor volatilidad respecto a fondos comparables.

Evaluación de riesgo

El beta es una medida útil del riesgo del fondo en relación al mercado. El beta a cinco años de FOCKX es de 1,11, lo que sugiere que es más volátil que el promedio del mercado. El alfa, que evalúa el desempeño en comparación con un benchmark (el S&P 500), es de -0,48 en los últimos cinco años, lo que indica que el fondo ha tenido dificultades para superar a su benchmark en base a un ajuste por riesgo.

Composición de la cartera

Revisar las posiciones de un fondo puede revelar el enfoque del gestor y posibles sesgos de inversión. FOCKX invierte principalmente en acciones estadounidenses, con el 79,52% de sus activos en acciones. La capitalización de mercado promedio de estas posiciones es de 862,5 mil millones de dólares. El fondo tiene su mayor ponderación en el sector tecnológico.

• Tecnología

Con una tasa de rotación del 53%, los gestores de FOCKX realizan menos operaciones que fondos similares.

Estructura de costos

Evaluar las comisiones es crucial al seleccionar fondos mutuos. FOCKX es un fondo sin cargo de entrada ("no-load") con un ratio de gastos de 0,65%. No se requiere una inversión mínima inicial, y las inversiones adicionales tampoco exigen un monto mínimo. Los honorarios de asesoramiento no están incluidos en los retornos reportados, por lo que los retornos reales pueden ser menores si se aplican dichos cargos.

Resumen

Fidelity OTC Portfolio K se encuentra dentro del 20% superior de fondos mutuos rastreados por Zacks, lo que lo convierte en una opción sólida para quienes buscan exposición a crecimiento de gran capitalización.