FINQ d'Israël lance des ETF américains gérés uniquement par l'IA

Par Steven Scheer et Suzanne McGee

TEL AVIV/PROVIDENCE, Rhode Island, 10 février (Reuters) - Le gestionnaire de fonds israélien FINQ a annoncé mardi son entrée sur le marché américain des Exchange-Traded Funds (ETF) avec deux fonds qui seront entièrement gérés par l’intelligence artificielle, un sous-secteur naissant où, jusqu’à présent, l’IA n’a été utilisée que comme un outil d’assistance.

Les décisions de portefeuille seront entièrement sélectionnées et gérées par le modèle d’IA de FINQ, l’intervention humaine se limitant à la supervision et à la gouvernance, a-t-il précisé. Il a ajouté que ses ETF sur les actions américaines à grande capitalisation, AIUP et AINT, étaient les premiers fonds de ce type à être approuvés par la Securities and Exchange Commission.

Dans l’industrie de l’investissement, l’IA est principalement utilisée comme un outil d’assistance qui aide les gestionnaires de portefeuille à prendre les décisions finales.

Cela diffère du trading algorithmique, où les personnes conçoivent des modèles qui réagissent à certains signaux et où l’exécution est automatisée. Dans cette nouvelle catégorie de fonds encore émergente, un modèle d’IA s’occupe de la sélection réelle, de la conception et de la gestion du portefeuille.

« FINQ repose sur un système uniquement basé sur les données qui prend des décisions d’investissement bien meilleures que les humains, car il a la capacité de traiter d’immenses quantités de données, sans les inconvénients liés à la peur humaine, à la cupidité, à l’urgence d’agir et à d’autres caractéristiques humaines handicapantes », a déclaré Eldad Tamir, fondateur et PDG de FINQ.

« L’avenir de l’investissement réside dans la prise de décision systématique et basée sur les données. »

En 2023, Simplify Asset Management a annoncé le lancement de trois nouveaux ETF approuvés par la SEC qui reposent principalement sur l’IA plutôt que sur l’intervention humaine pour sélectionner les titres du portefeuille.

Cependant, Bryan Armour, analyste ETF chez Morningstar, prévient que l’application de l’IA à la sélection d’actions a rencontré jusqu’à présent de nombreux obstacles, plusieurs fonds ayant tenté de l’utiliser puis ayant fermé.

« Certains ont affiché un turnover de 2 000 %. Bien sûr, l’IA n’était peut-être pas aussi ‘intelligente’ à l’époque qu’elle ne semble l’être aujourd’hui », a expliqué Armour.

FINQ a déclaré que les ETF sont gérés par un cadre d’IA propriétaire qui classe en continu les 500 actions de l’indice S&P 500 et sert de base à la sélection, la pondération et le rééquilibrage du portefeuille.

(Reportage de Steven Scheer à Tel Aviv et Suzanne McGee à Providence ; rédaction par Emelia Sithole-Matarise)