L'oro sale a causa delle crescenti tensioni geopolitiche che aumentano l'attrattiva dei beni rifugio, anche se un dollaro USA forte limita ulteriori progressi.

Il prezzo dell'oro si stabilizza mentre persistono le tensioni geopolitiche

Il prezzo dell'oro (XAU/USD) ha continuato la sua tendenza al rialzo durante la sessione asiatica di martedì, estendendo il recupero iniziato dopo che il metallo si era avvicinato alla significativa soglia di $5.000. Questa domanda rinnovata di oro è in gran parte guidata dall'incertezza geopolitica in corso, poiché i leader iraniani hanno respinto i commenti del presidente degli Stati Uniti Donald Trump riguardo una rapida risoluzione del conflitto in Medio Oriente, insistendo sul fatto che la sicurezza regionale deve essere universale o assente per tutti. Inoltre, il Corpo delle Guardie della Rivoluzione Islamica iraniana ha sottolineato che sarà Teheran, non Washington, a stabilire quando le ostilità termineranno. Questi sviluppi hanno mantenuto gli asset rifugio come l'oro tra i favoriti degli investitori.

I prezzi del petrolio rimbalzano tra preoccupazioni sull'offerta

Anche i prezzi del petrolio greggio hanno recuperato vigore dopo una brusca inversione dai livelli più alti dal giugno 2022, alimentata dai timori di interruzioni dell'offerta a seguito della chiusura dello Stretto di Hormuz. I partecipanti al mercato sono sempre più preoccupati che i costi energetici persistentemente elevati possano alimentare l'inflazione, portando potenzialmente la Federal Reserve statunitense a rinviare eventuali riduzioni dei tassi di interesse. Di conseguenza, i rendimenti dei Treasury statunitensi rimangono elevati, sostenendo il Dollaro USA e limitando la capacità dell'oro di superare la soglia dei $5.200.

Gli investitori attendono i principali dati sull'inflazione degli Stati Uniti

A causa dei segnali economici contrastanti, i trader stanno adottando un approccio cauto prima di effettuare operazioni audaci su XAU/USD. L'attenzione si concentra ora sui prossimi report sull'inflazione degli Stati Uniti, con il Consumer Price Index (CPI) previsto per mercoledì e il Personal Consumption Expenditure (PCE) Price Index in uscita venerdì. Questi resoconti dovrebbero influenzare in modo significativo le aspettative sui cambiamenti della politica della Fed e, di conseguenza, la domanda per il Dollaro USA e l'oro. Nel frattempo, gli sviluppi del conflitto tra Stati Uniti e Israele con l'Iran rimangono un focus centrale per i mercati.

Analisi del grafico a 4 ore di XAU/USD

La prossima mossa dell'oro dipende dalla rottura dell'attuale range

Dal punto di vista tecnico, l'oro è stato scambiato all'interno di un range definito nell'ultima settimana, trovando costantemente supporto appena sopra la Media Mobile Esponenziale (EMA) a 200 periodi sul grafico a 4 ore, attualmente vicino a $5.010. Questo livello si allinea con il limite inferiore del range di trading e funge da punto di riferimento cruciale per i trader a breve termine.

Gli indicatori di momentum segnalano un potenziale rialzo. La Moving Average Convergence Divergence (MACD) è diventata positiva e rimane sopra la sua linea di segnale, con un istogramma positivo in crescita che indica un rafforzamento della spinta rialzista dopo un periodo di consolidamento. L'indice di forza relativa (RSI) si trova leggermente sopra 50, suggerendo che la pressione rialzista sta crescendo senza che il mercato sia in ipercomprato.

Le prospettive a breve termine rimangono cautamente ottimistiche finché il prezzo dell'oro rimane sopra al supporto di $5.010, preservando il trend rialzista più ampio. Il primo supporto si trova nell'area dei recenti swing vicino a $5.140, con la EMA a 200 periodi che funge da ulteriore rete di sicurezza.

Dal lato rialzista, la resistenza immediata si trova vicino ai recenti massimi a $5.190, dove i rally precedenti si sono arrestati. Se gli acquirenti dovessero superare questo livello, il prossimo obiettivo è $5.230. Un movimento sostenuto sopra $5.140 rafforzerebbe lo scenario rialzista, mentre una discesa sotto $5.010 potrebbe segnalare una fase correttiva e indebolire le prospettive positive.

Nota: Questa analisi tecnica è stata generata con l'assistenza di strumenti di intelligenza artificiale.