過小評価されている注目すべき株式1つと、障害に直面している2つ

ウォール街の弱気見通し：知っておくべきこと

ウォール街のアナリストが株式に対してネガティブな見通しを発表するのは珍しいことです。なぜなら、金融機関はしばしば、M&A（合併・買収）など他の収益性の高いサービスのクライアントとなる可能性がある企業を批判することを避けるためです。しかし、ここで取り上げる銘柄は慎重な予測が出されています。

StockStoryでは、これらの悲観的な見解が妥当かどうかを独自に徹底調査しています。以下に、買いの好機となる工業株1銘柄と、現在実際に逆風に直面している2銘柄を紹介します。

売却を検討すべき工業株

Allient（ALNT）

アナリスト目標株価：58.50ドル（12.8％の下落が示唆されています）

Allient（NASDAQ: ALNT）は1962年設立で、先進的なモーションコントロールの部品およびシステムの設計・製造を専門としています。

ALNTに関する主な懸念点

• Allientの製品・サービスはターゲット市場で顕著な課題に直面しており、過去2年間で年間売上高が3.2％減少しています。
• 同期間に一株当たり利益も年率5.7％減少しており、これは収益の減少よりも大きな下落であり、新株発行が一因となっています。
• 資本利益率が低調であり、経営陣が効果的な資本配分に苦戦していることを示しています。また、利益率の低下は、これまでの利益源が減少していることも意味します。

現在、Allientの株価は1株あたり67.11ドルで、予想PERは27.8倍となっています。

Atmus Filtration Technologies（ATMU）

アナリスト目標株価：71.60ドル（11.6％の上昇が示唆されています）

Atmus Filtration Technologies（NYSE: ATMU）は、長年Cumminsの一部門として活動した後、2023年に独立企業となりました。同社はトラック、建設機械、農業機械向けのろ過ソリューションを提供し、排出ガスの削減やエンジンの保護に貢献しています。

ATMUに警戒する理由

• 過去2年間の売上高の年平均成長率は4.1％で、同業他社の平均的な成長ペースを下回っています。
• ATMUの粗利益率は26.3％で、競合他社に劣り、マーケティングや研究開発への投資余力が限られています。
• 過去5年間でフリーキャッシュフローマージンが3.4ポイント縮小しており、競争力を維持するためにより多くの資本を投入していることが示されています。

Atmusの株価は現在64.17ドルで、予想PERは21.9倍です。

購入に値する工業株

Dycom（DY）

アナリスト目標株価：430.55ドル（3.7％のリターン予想）

Dycom（NYSE: DY）は大手モバイルキャリアと提携し、通信インフラの構築・保守を担当しています。

DYが際立つ理由

• Dycomの売上高は過去2年間で年率11.8％増加しており、市場シェアの大幅な拡大を示しています。
• 過去5年間で営業利益率が5.9ポイント改善しており、スケールメリットと効率化による成果が表れています。
• 自社株買いによって、5年間で一株当たり利益は年率33.3％増加し、売上高の成長を上回っています。

Dycomの現在の株価は415.03ドル、予想PERは31倍です。

さらに魅力的な株式ピックアップ

今年の株式市場の上昇はわずか4銘柄によって牽引されており、これらがS&P 500の上昇分の半分を占めています。このような集中は投資家に不安をもたらすこともあります。多くの投資家が同じ人気銘柄を追いかける一方、賢明な投資家は見過ごされ、割安な高品質銘柄を探し求めています。今週の「Top 6 Stocks」では、過去5年間で驚異の244％リターンを記録した高品質企業の厳選リストを紹介しています（2025年6月30日時点）。

2020年の当社の選定には、今や有名なNvidia（2020年6月～2025年6月で1,326％上昇）や、Kadantのようなあまり知られていなかった企業（5年で351％リターン）も含まれていました。StockStoryで次の有望な投資先を見つけてください。