Ten analityk właśnie podniósł swoją prognozę cenową dla CoreWeave o 40%. Czy to jest odpowiedni moment, aby zainwestować w akcje CRWV?

CoreWeave: Lider rewolucji AI Cloud

CoreWeave (CRWV) wyróżnia się jako główny gracz w sektorze chmur AI, oferując zaawansowaną infrastrukturę GPU dostosowaną do projektów sztucznej inteligencji na dużą skalę. Firma wspiera czołowe instytucje badawcze i przedsiębiorstwa dzięki centrom danych o wysokiej wydajności, wyposażonym w sprzęt Nvidia (NVDA), zapewniając szybkie rozwiązania w zakresie obliczeń, przechowywania i oprogramowania zoptymalizowane pod zadania AI, takie jak trening i wnioskowanie. Wspierana przez znaczące umowy z gigantami branży, takimi jak OpenAI i Meta (META), CoreWeave dostarcza skalowalne i wydajne usługi chmurowe, które przewyższają możliwości tradycyjnych dostawców chmur.

Założona w 2017 roku i z siedzibą w New Jersey, CoreWeave prowadzi centra danych w całych Stanach Zjednoczonych oraz Europie.

Wyniki giełdowe CoreWeave

Akcje CRWV spadły dziś o 6,6%, a wolumen obrotu wyniósł 36 milionów akcji, co podkreśla dużą zmienność. Chociaż zmiana pięciodniowa pozostaje na tym samym poziomie, kurs akcji wzrósł o 26% w ciągu ostatniego miesiąca. Jednak w średnim terminie CoreWeave odnotowało znaczące straty, spadając o 91% w ciągu ostatniego kwartału i 10% w ostatnich sześciu miesiącach.

W porównaniu do Nasdaq Composite ($NASX), CoreWeave znacząco przewyższyło indeks w ciągu ostatniego miesiąca i roku, dzięki bliskim powiązaniom z Nvidia oraz dużym kontraktom na centra danych AI.

Najważniejsze dane finansowe: CoreWeave Q3 2025

10 listopada 2025 roku CoreWeave ogłosiło imponujące wyniki za trzeci kwartał, osiągając przychody na poziomie 1,36 miliarda dolarów — wzrost o 134% rok do roku i przekroczenie oczekiwań analityków o 5%. Strata na akcję spadła do -0,22 dolara, co stanowi znaczącą poprawę w stosunku do przewidywanych -0,57 dolara, odzwierciedlając silny popyt na usługi chmurowe AI.

Inne kluczowe wskaźniki to skorygowany EBITDA w wysokości 838 milionów dolarów (marża 61%, dwukrotny wzrost rok do roku), skorygowany wynik operacyjny 217 milionów dolarów (marża 16%, z 125 milionów dolarów) oraz zmniejszona strata netto do 110 milionów dolarów w porównaniu do wcześniejszych 360 milionów dolarów. Firma zakończyła kwartał z 3 miliardami dolarów w gotówce i zainwestowała 1,9 miliarda dolarów w nakłady inwestycyjne. Zaległości przychodowe firmy wzrosły do 55,6 miliarda dolarów, prawie dwukrotnie więcej niż w poprzednim kwartale.

Na cały rok fiskalny 2025 CoreWeave prognozuje przychody w przedziale 5,05–5,15 miliarda dolarów, nieco poniżej niektórych prognoz. Skorygowany wynik operacyjny szacuje się na 690–720 milionów dolarów, nakłady inwestycyjne na 12–14 miliardów dolarów, a aktywna moc przekroczy 850 MW. Chociaż nie podano szczegółowych wytycznych na IV kwartał, rosnące zaległości wskazują na dalszą ekspansję napędzaną przez AI.

Podwyższenie rekomendacji analityków dla CoreWeave

Deutsche Bank podniósł swoją ocenę CRWV z „Trzymaj” do „Kupuj”, ustalając cenę docelową na poziomie 140 dolarów, co wskazuje na potencjalny wzrost o 40%. Podwyżka oparta jest na silnych perspektywach CoreWeave na 2026 rok oraz ostatniej inwestycji Nvidia o wartości 2 miliardów dolarów, która pogłębia ich partnerstwo w celu rozwoju ponad 5 GW infrastruktury AI do 2030 roku. Po tym ogłoszeniu akcje CoreWeave wzrosły o 7% na początku sesji.

Według analityków pod przewodnictwem Brada Zelnicka, ten ruch jest strategiczny dla CoreWeave, pozwalając wykorzystać zasoby Nvidia w zakresie gruntów i energii, przyspieszając cel firmy, jakim jest przekroczenie 5 GW (powyżej obecnej zaległości 2,9 GW), oraz zapewniając wczesny dostęp do najnowszych chipów Nvidia. Istnieje również potencjał integracji oprogramowania CoreWeave z projektami Nvidia, co zwiększy sprzedaż usług chmurowych o wysokiej marży.

Deutsche Bank podkreśla również przewagę CoreWeave, która dysponuje ponad 1 GW dostępnej mocy w okresie niedoborów oraz szybkie wdrażanie nowych platform, takich jak Rubin. Firma monitoruje wyniki za IV kwartał 2025 roku, których publikacja oczekiwana jest na 3 marca, z prognozowanymi przychodami na poziomie 1,54 miliarda dolarów i EPS -0,49 dolara.

Czy akcje CRWV są warte zakupu?

Nastroje na Wall Street wobec CoreWeave są coraz bardziej pozytywne — akcje obecnie mają konsensus „umiarkowanego zakupu” wśród analityków. Średnia cena docelowa to 124,44 dolara, co sugeruje wzrost o 33% względem obecnego poziomu.

Spośród 30 analityków śledzących akcje, 16 rekomenduje „silny zakup”, jeden „umiarkowany zakup”, a 13 sugeruje utrzymanie akcji.