Creditum: протокол кредитования со стабильной монетой, обеспеченной залогом

Введение в проект Creditum

Привет, друзья! Сегодня мы поговорим о блокчейн-проекте под названием Creditum, сокращенно CREDIT. Представьте, что у вас есть активы, например, криптовалюта, и вы не хотите их продавать, потому что считаете, что они вырастут в цене, но вам срочно нужны деньги. Creditum — это как «ломбард» или «банк» в цифровом мире, который помогает решить эту задачу.

Что такое Creditum

Creditum — это децентрализованный протокол кредитования, построенный на блокчейне Fantom. Проще говоря, он позволяет пользователям заложить свои криптоактивы и затем выпустить (то есть создать) стабильную монету под названием cUSD. cUSD — это цифровая валюта, привязанная к доллару США, цель которой — поддерживать соотношение 1:1 с долларом. Таким образом, вы сохраняете свои исходные активы и получаете ликвидность (то есть доступные средства), которые можно использовать для других инвестиций или любых нужд.

Ключевые сценарии:

• Залоговое кредитование: Пользователи могут размещать поддерживаемые криптоактивы (например, стабильные монеты USDC, DAI, а также доходные активы типа Yearn Finance yvUSDC/yvDAI) в качестве залога на платформе Creditum.
• Выпуск cUSD: После залога пользователь может выпустить cUSD по определенному коэффициенту залога. cUSD — это как деньги, взятые в банке, только в цифровой форме и со стабильной стоимостью.
• Получение дохода: Выпущенные cUSD можно использовать для заработка в других DeFi (децентрализованных финансовых) протоколах, а также для торговли, платежей и других целей.

Стабильная монета (Stablecoin): Стабильная монета — это криптовалюта, стоимость которой привязана к «стабильному» активу (например, доллару или золоту) и предназначена для снижения волатильности. cUSD — это стабильная монета, привязанная к доллару США.

Видение проекта и ценностное предложение

Основное видение Creditum — предоставить функциональную нативную стабильную монету cUSD для сети Fantom и обеспечить ее стабильность с помощью новой модели ликвидации, заменив устаревшую fUSD в сети Fantom. Ценностное предложение заключается в том, чтобы позволить пользователям высвобождать ликвидность своих криптоактивов без их продажи и использовать выпущенные cUSD для создания дополнительной ценности.

В сравнении с традиционными финансами, преимущества таких децентрализованных протоколов кредитования, как Creditum, заключаются в следующем:

• Без разрешений: Участвовать может любой желающий, нет централизованного одобрения.
• Прозрачность: Все транзакции и правила записаны в блокчейне и доступны для проверки.
• Эффективность: Кредитование осуществляется автоматически через смарт-контракты, без посредников.

Смарт-контракт (Smart Contract): Смарт-контракт — это компьютерная программа, хранящаяся в блокчейне, которая автоматически исполняет условия протокола при выполнении заданных условий. Это как цифровой контракт, вступающий в силу автоматически.

Технические особенности

Creditum как децентрализованный протокол кредитования имеет следующие технические ключевые моменты:

• Основан на блокчейне Fantom: Creditum работает в сети Fantom, что обеспечивает высокую скорость транзакций и низкие комиссии.
• Механизм залогового выпуска монет: Пользователи выпускают cUSD через сверхобеспеченный залог (стоимость залога превышает стоимость выпущенных cUSD). Такой механизм широко используется для децентрализованных стабильных монет и служит гарантией их стоимости.
• Механизм ликвидации: Для поддержания стабильности cUSD, если стоимость залога падает ниже необходимого уровня и не покрывает сумму займа, система автоматически инициирует ликвидацию, продавая часть залога для погашения долга и обеспечения платежеспособности протокола.
• Арбитражный механизм для поддержания привязки стабильной монеты: Если цена cUSD отклоняется от 1 доллара, участники рынка могут с помощью арбитража вернуть ее к целевому уровню. Например, если cUSD стоит 0,9 доллара, пользователь может купить cUSD по 0,9 доллара и обменять его на эквивалентный залог по курсу 1 доллар в протоколе, получая прибыль и способствуя восстановлению цены cUSD.

Fantom: Высокопроизводительная блокчейн-платформа, известная своей скоростью, масштабируемостью и безопасностью, особенно подходит для DeFi-приложений.

Токеномика

У проекта Creditum есть собственный нативный токен под названием CREDIT.

• Символ токена: CREDIT
• Сеть выпуска: Сеть Fantom
• Общий и максимальный объем выпуска: 50 000 000 CREDIT.
• Текущий объем в обращении: Согласно отчету CoinMarketCap, на данный момент заявленный объем обращения составляет 0 CREDIT, что может означать отсутствие массового обращения или неподтвержденные данные.
• Назначение токена: Хотя подробности не раскрыты полностью, обычно управляющие токены таких протоколов (например, CREDIT) используются для:
  • Управления: Владельцы могут голосовать за развитие протокола, изменение параметров (например, коэффициент залога, комиссии и др.).
  • Стимулирования: Возможны награды за предоставление ликвидности и участие в протоколе.

Механизмы инфляции/сжигания токенов CREDIT, а также подробная информация о распределении и разблокировке пока не раскрыты в открытых источниках — требуется изучение официальной документации.

Команда, управление и финансирование

Подробная информация о ключевых членах команды Creditum, механизмах управления и финансовом состоянии в открытом доступе ограничена.

Стоит отметить, что есть сведения о том, что команда разработчиков Creditum ранее возглавляла другой проект на Fantom — StakeSteak, который подвергся взлому. Знание опыта команды и их подхода к кризисам важно для оценки рисков и потенциала проекта.

Децентрализованная автономная организация (DAO): Многие блокчейн-проекты используют модель DAO для управления, то есть решения о развитии принимаются сообществом через смарт-контракты и голосование токенами, а не централизованной командой.

Дорожная карта

В открытых источниках не найдено подробной дорожной карты Creditum, включая ключевые этапы и планы на будущее. Обычно дорожная карта проекта отражает этапы развития, планы по запуску функций, технические обновления и т.д.

Типичные риски

Участие в любом блокчейн-проекте связано с рисками, и Creditum не исключение. Вот некоторые из них:

• Технические и операционные риски:
  • Уязвимости смарт-контрактов: Даже после аудита в смарт-контрактах могут оставаться невыявленные уязвимости, способные привести к потере средств.
  • Риск ликвидации: При резких колебаниях цены залога и низком коэффициенте залога активы пользователя могут быть ликвидированы, что приведет к убыткам.
  • Риск оракулов: Протокол зависит от внешних оракулов для получения цен на активы; если данные оракула неточны или подвержены манипуляциям, это может вызвать проблемы в протоколе.
• Экономические риски:
  • Риск отвязки стабильной монеты: Несмотря на привязку cUSD к доллару, в экстремальных рыночных условиях стабильная монета может временно или навсегда потерять привязку, что приведет к потере стоимости.
  • Волатильность цены токена CREDIT: Цена токена CREDIT зависит от рыночного спроса и предложения, может сильно колебаться, что несет риск потерь для инвесторов.
  • Риск ликвидности: При недостаточном спросе на торговлю cUSD или CREDIT пользователи могут столкнуться с трудностями при покупке/продаже по желаемой цене.
• Риски соответствия и операционные риски:
  • Регуляторная неопределенность: Во всем мире политика регулирования криптовалют и DeFi еще формируется, и будущие изменения могут повлиять на работу проекта.
  • Фон команды: В прошлом проекты команды подвергались взломам, что требует от пользователей повышенного внимания к безопасности и отслеживания того, как команда учится и совершенствуется на основе прошлого опыта.

Не является инвестиционной рекомендацией: Помните, что приведенная информация — это только описание проекта и не является инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений обязательно проведите собственное исследование (DYOR — Do Your Own Research) и оцените свою толерантность к риску.

Чек-лист для проверки

Вот несколько аспектов, которые вы можете самостоятельно проверить и изучить:

• Адрес смарт-контракта в блокчейн-эксплорере:
  • Адрес контракта Creditum:
    0x7712...872B5E
    (в сети Fantom). Вы можете просмотреть историю транзакций и активности через FantomScan и другие блокчейн-эксплореры.
• Активность на GitHub: Проверьте наличие публичного репозитория проекта на GitHub, частоту обновлений кода, вклад сообщества — это отражает активность разработки.
• Официальный сайт и документация: Посетите официальный сайт проекта (revenant.finance) и GitBook-документацию (creditum-1.gitbook.io/creditum/), чтобы получить самую свежую и подробную информацию.
• Аудит безопасности: Узнайте, проходил ли проект сторонний аудит безопасности — отчеты об аудите помогают оценить надежность смарт-контрактов.
• Активность сообщества: Следите за социальными сетями, форумами и другими площадками, чтобы быть в курсе обсуждений и прогресса проекта.

Резюме проекта

Creditum — это децентрализованный протокол кредитования на блокчейне Fantom, основная функция которого — позволять пользователям выпускать стабильную монету cUSD, привязанную к доллару США, под залог криптоактивов. Такой механизм позволяет получать ликвидность без потери права собственности на исходные активы и участвовать в более широком DeFi-экосистеме. Стабильность cUSD поддерживается через сверхобеспеченный залог и рыночные арбитражные механизмы. Проект имеет нативный токен CREDIT с общим объемом выпуска 50 миллионов.

Однако подробная информация о видении проекта, технической архитектуре, токеномике (кроме объема выпуска), членах команды, модели управления и дорожной карте в открытых источниках ограничена. Кроме того, прошлый опыт команды напоминает о необходимости тщательной оценки технических, экономических и операционных рисков при участии в подобных проектах.

В целом, Creditum предлагает решение для высвобождения ликвидности активов в экосистеме Fantom, но пользователям важно глубоко изучить его механизмы, риски и команду. Для получения дополнительной информации обязательно проведите собственное исследование.