3 Saham Perangkat Penyimpanan Komputer Siap untuk Pertumbuhan Signifikan—Pilihan Ideal Saat Koreksi Pasar

Tantangan Terkini di Sektor Penyimpanan Komputer

Selama sebulan terakhir, industri perangkat penyimpanan komputer mengalami kemunduran signifikan. Ketidakpastian seputar pasar kecerdasan buatan (AI) yang masih berlangsung dan meningkatnya ketegangan geopolitik di Timur Tengah telah menyebabkan kenaikan harga minyak mentah dan meningkatnya kekhawatiran inflasi.

Peluang Jangka Panjang di Tengah Penurunan Jangka Pendek

Terlepas dari tantangan ini, sektor ini siap untuk tumbuh berkat tren kuat pada AI, komputasi awan, Internet of Things (IoT), teknologi otomotif, perangkat terhubung, dan realitas virtual. Di bawah ini, kami soroti tiga perusahaan perangkat penyimpanan yang sahamnya baru-baru ini turun lebih dari 10%, namun masih menawarkan potensi kenaikan yang signifikan.

• Western Digital Corp.
• Seagate Technology Holdings plc
• Sandisk Corp.

Western Digital Corp.: Mengendarai Gelombang AI dan Cloud

Western Digital memanfaatkan permintaan yang melonjak untuk solusi cloud dan AI. Perusahaan telah mengalami peningkatan pesanan dari pusat data serta adopsi yang lebih besar untuk hard disk drive (HDD) berkapasitas tinggi, membuktikan kemampuannya dalam menyediakan penyimpanan yang skalabel dan andal yang disesuaikan dengan kebutuhan ekonomi data yang digerakkan oleh AI.

Seiring teknologi AI dan cloud semakin luas digunakan, kebutuhan akan penyimpanan berdensitas tinggi turut meningkat. Western Digital menanggapi hal ini melalui kemitraan dengan klien hyperscale, menyediakan drive canggih yang memadukan performa dan efisiensi biaya. Perusahaan terus berinovasi dalam densitas areal, mempercepat pengembangan HAMR dan ePMR, serta memperluas portofolio UltraSMR drive-nya.

Pendorong Pertumbuhan Utama

Western Digital memperkirakan perluasan AI generatif akan memicu siklus peremajaan pada perangkat konsumen dan klien, mendorong penciptaan konten dan penyimpanan lintas smartphone, gaming, PC, dan elektronik konsumen. Peningkatan adopsi AI diperkirakan akan meningkatkan permintaan untuk penyimpanan HDD dan Flash baik di edge maupun core, membuka peluang bisnis baru.

Penjualan SSD enterprise meningkat karena kecepatannya yang unggul dan keandalannya dibanding HDD. Volume data yang dihasilkan AI mendorong perluasan pasar SSD dan mengubah kebutuhan penyimpanan. Agentic AI diprediksi akan semakin mempercepat pertumbuhan data, dan bisnis platform Western Digital semakin diminati perusahaan AI murni dan penyedia SaaS.

Prospek Keuangan

Pada kuartal ketiga fiskal, Western Digital memproyeksikan kekuatan berlanjut, didukung oleh permintaan pusat data serta adopsi yang lebih luas untuk drive berkapasitas tinggi. Perusahaan memperkirakan pendapatan non-GAAP akan mencapai $3,2 miliar (plus atau minus $100 juta), naik 40% secara tahunan. Laba per saham non-GAAP diproyeksikan sebesar $2,30 (plus atau minus $0,15).

Peningkatan Analis dan Target Harga

Western Digital diperkirakan mengalami penurunan pendapatan sebesar 6,4% namun peningkatan laba hingga 81,7% untuk tahun fiskal berjalan yang berakhir Juni 2026. Zacks Consensus Estimate untuk laba naik 0,1% dalam sebulan terakhir.

Target harga rata-rata jangka pendek dari perusahaan pialang menunjukkan potensi kenaikan 29,8% dari harga penutupan terakhir $245,25, dengan target mulai dari $170 hingga $440. Ini berarti potensi keuntungan maksimum 79,4% dan penurunan hingga 30,7%.

Seagate Technology Holdings plc: Memajukan Solusi Penyimpanan

Seagate Technology juga mendapat manfaat dari meningkatnya permintaan untuk penyimpanan cloud dan AI. Manajemen mencatat bahwa pusat data modern membutuhkan solusi yang menyeimbangkan performa dan biaya, tren yang sejalan dengan arah strategis Seagate. Fokus perusahaan pada peningkatan densitas areal menempatkannya dalam posisi bagus untuk pertumbuhan berkelanjutan seiring berkembangnya data hasil AI.

Penggerak Pertumbuhan Masa Depan

Produksi nearline drive berkapasitas tinggi Seagate sebagian besar telah dipesan hingga 2026, dengan kontrak jangka panjang yang memastikan visibilitas permintaan hingga 2027. Peta jalan densitas areal perusahaan memberikan keunggulan biaya kepemilikan total jangka panjang untuk hard drive dibanding teknologi pesaing. Pelanggan menghargai drive HAMR Seagate sebagai solusi efisien untuk kebutuhan penyimpanan berbasis AI yang meningkat.

Pada September 2025, Seagate bermitra dengan Acronis untuk menghadirkan penyimpanan aman dan skalabel bagi pertumbuhan data berbasis AI. Penawaran gabungan mereka, Acronis Archival Storage, memanfaatkan Lyve Cloud dari Seagate untuk menyediakan keamanan kelas enterprise, biaya yang dapat diprediksi, dan dukungan kepatuhan untuk MSP dan industri yang diatur.

Panduan Keuangan

Seagate memperkirakan permintaan yang kuat, khususnya dari klien cloud global, akan mengimbangi penurunan musiman yang biasa terjadi di pasar Edge IoT. Pada kuartal ketiga fiskal, pendapatan diproyeksikan sebesar $2,9 miliar (plus atau minus $100 juta), naik 34% secara tahunan. Laba per saham non-GAAP diperkirakan sebesar $3,40 (plus atau minus $0,20), dengan biaya operasional sekitar $290 juta dan margin operasional naik menjadi sekitar 30%. Arus kas bebas diperkirakan akan tumbuh lebih lanjut pada kuartal Maret.

Revisi Analis dan Target Harga

Seagate diperkirakan akan mencatat pertumbuhan pendapatan sebesar 24,9% dan pertumbuhan laba sebesar 56,5% untuk tahun fiskal berjalan yang berakhir Juni 2026. Zacks Consensus Estimate untuk laba telah meningkat 0,4% selama sebulan terakhir.

Target harga rata-rata jangka pendek dari pialang menunjukkan potensi kenaikan sebesar 32,4% dari harga penutupan terakhir $352,80, dengan target mulai $270 hingga $700. Ini menyiratkan potensi keuntungan maksimal 98,3% dan kerugian 23,5%.

Sandisk Corp.: Memanfaatkan Permintaan Penyimpanan Berbasis AI

Sandisk berkembang di tengah pergeseran menuju komputasi AI, yang membutuhkan penyimpanan NAND flash jauh lebih besar dibanding beban kerja tradisional. Model AI dan aplikasi inferensi menghasilkan data dalam jumlah besar, menuntut SSD enterprise berkinerja tinggi dan kapasitas penyimpanan yang lebih besar pada perangkat edge untuk fitur AI di perangkat.

Lingkungan ini memungkinkan Sandisk menawarkan harga premium untuk produk canggihnya sekaligus menjaga manajemen pasokan yang disiplin. Pada kuartal kedua fiskal, pendapatan dari pusat data melonjak 76% secara tahunan, didorong oleh adopsi di antara hyperscaler cloud dan klien enterprise.

Penyimpanan Sandisk BiCS8 quad-level cell sedang melalui proses kualifikasi dengan dua hyperscaler utama dan diperkirakan akan segera menghasilkan pendapatan. Kemitraan joint venture yang diperpanjang dengan Kioxia Corporation hingga Desember 2034 memperkuat posisi kompetitif Sandisk.

Pandangan Positif dan Panduan Keuangan

Sandisk memproyeksikan pertumbuhan berlanjut untuk kuartal ketiga fiskal 2026, dengan perkiraan pendapatan antara $4,4 miliar hingga $4,8 miliar, kembali menunjukkan peningkatan signifikan secara berurutan. Margin laba kotor diperkirakan akan meningkat ke 65-67%, dan laba per saham diproyeksikan sebesar $12 hingga $14, mencerminkan penetapan harga yang kuat serta perbaikan pada portofolio produk. Hasil ini mengindikasikan bahwa perbaikan struktural di pasar NAND masih berlanjut secara berkelanjutan.

Peningkatan Analis dan Target Harga

Sandisk diperkirakan mencatat pertumbuhan pendapatan sebesar 94,1% dan pertumbuhan laba lebih dari 100% untuk tahun berjalan yang berakhir Juni 2026. Zacks Consensus Estimate untuk laba telah meningkat lebih dari 100% selama dua bulan terakhir.

Target harga rata-rata jangka pendek dari pialang menunjukkan potensi kenaikan 32,9% dari harga penutupan terakhir $527,33, dengan target mulai dari $235 hingga $1.000. Ini menyiratkan potensi naik maksimal 89,6% dan potensi turun hingga 55,4%.

Lima Saham Berpotensi Cuan Signifikan

Pakar Zacks telah memilih lima saham yang diperkirakan dapat berlipat ganda nilainya dalam satu tahun mendatang. Meski tidak semua pilihan pasti menang, rekomendasi sebelumnya telah memberikan keuntungan 112%, 171%, 209%, dan 232%.

Banyak dari saham ini masih belum diperhatikan oleh Wall Street, menawarkan peluang unik bagi investor untuk berinvestasi sejak awal.