Sertakan Empat Saham GARP Ini dalam Portofolio Anda untuk Keuntungan Menarik

Jelajahi Investasi GARP untuk Pertumbuhan dan Nilai yang Seimbang

Jika Anda mencari portofolio saham yang menggabungkan nilai dan pertumbuhan, pendekatan Growth at a Reasonable Price (GARP) mungkin sangat ideal. Metode ini memungkinkan investor menargetkan perusahaan yang undervalued namun memiliki potensi masa depan yang kuat. Tidak seperti strategi campuran tradisional, portofolio GARP berfokus pada saham-saham yang memberikan keunggulan dari investasi berbasis nilai dan pertumbuhan sekaligus. Contoh saham GARP yang menjanjikan di antaranya Tapestry, Phibro Animal Health, Autodesk, dan Ameriprise Financial.

Kriteria Utama GARP: Mengintegrasikan Pertumbuhan dan Nilai

Investasi GARP bertujuan untuk mencapai keseimbangan dengan memanfaatkan kekuatan dari strategi nilai dan pertumbuhan. Investor yang mengikuti GARP biasanya mencari saham yang diperdagangkan di bawah nilai pasar atau target yang wajar berdasarkan analisis fundamental, sekaligus memastikan perusahaan tersebut memiliki arus kas, pendapatan, dan prospek laba per saham (EPS) yang kuat.

• Faktor Pertumbuhan: Investor GARP memprioritaskan perusahaan dengan pertumbuhan laba yang konsisten dan prospek masa depan yang solid. Alih-alih mengejar tingkat pertumbuhan yang sangat tinggi, mereka lebih memilih pertumbuhan yang stabil, biasanya antara 10% hingga 20%. Return on equity (ROE) juga menjadi metrik penting, dengan investor GARP mencari saham yang melebihi rata-rata industri. Arus kas positif juga menjadi pertimbangan utama.
• Faktor Nilai: GARP berfokus pada indikator nilai seperti rasio price-to-earnings (P/E) dan price-to-book (P/B). Meskipun investor GARP dapat menerima rasio P/E yang sedikit lebih tinggi dibandingkan investor nilai murni, mereka menghindari saham dengan valuasi yang terlalu tinggi.

Menggunakan prinsip-prinsip ini, sebuah proses screening telah dilakukan untuk mengidentifikasi saham-saham dengan potensi pengembalian yang kuat dalam jangka pendek.

Metodologi Screening Saham

Selain kriteria di atas, screening juga mencakup saham-saham dengan Zacks Rank #1 (Strong Buy) atau #2 (Buy).

• Pertumbuhan EPS: Dipilih perusahaan yang memiliki riwayat pertumbuhan EPS 5 tahun dan proyeksi pertumbuhan EPS 3-5 tahun antara 10% dan 25%, menunjukkan kinerja bisnis yang semakin baik.
• ROE: Saham dengan ROE tahun terakhir melebihi rata-rata industri diprioritaskan, menandakan kualitas yang unggul.
• Rasio P/E dan P/B: Hanya saham dengan rasio P/E dan P/B di bawah rata-rata industri yang termasuk, menunjukkan undervaluasi.

Dari 25 saham yang lolos filter ini, empat di antaranya menonjol:

Tapestry

Rencana pertumbuhan Amplify Tapestry diharapkan mendorong kemajuan berkelanjutan hingga tahun fiskal 2026. Merek Coach mencatat pertumbuhan pendapatan 25% pada kuartal kedua fiskal, didorong oleh penawaran tas tangan inovatif dan meningkatnya penjualan unit. Perusahaan juga memperluas kehadirannya di Eropa dan Tiongkok Raya, yang semakin menjadi kawasan pertumbuhan kunci. Saluran direct-to-consumer-nya mencatat pertumbuhan digital sekitar 20%, mencerminkan keterlibatan pelanggan yang semakin kuat. Setelah laporan pendapatan Februari 2026, manajemen meningkatkan panduan untuk pendapatan, margin operasi, dan EPS, dengan proyeksi pertumbuhan EPS lebih dari 25% untuk tahun fiskal 2026. Dividen kuartalan pada Maret 2026 dan program buyback saham senilai $1,2 miliar menunjukkan arus kas bebas yang kuat serta kepercayaan pada pertumbuhan laba yang berkelanjutan. Estimasi Konsensus Zacks untuk laba tahun fiskal 2026 naik 3,6% menjadi $6,34 per saham dalam sebulan terakhir, dengan perusahaan mengalahkan estimasi dalam empat kuartal terakhir, rata-rata kejutan positif sebesar 12,84%.

Phibro Animal Health

Phibro Animal Health siap untuk pertumbuhan berkelanjutan hingga tahun fiskal 2026, didukung oleh fundamental yang kuat. Integrasi cepat portofolio Medicated Feed Additive telah secara signifikan meningkatkan pendapatan Animal Health. Produk nutrisi spesialis mendapat manfaat dari meningkatnya permintaan susu di Amerika Utara, dan penjualan vaksin unggas meningkat di Amerika Latin serta Asia Tenggara. Manajemen telah menaikkan proyeksi penjualan bersih tahun fiskal 2026 menjadi $1,45–$1,50 miliar dan mengharapkan EPS yang disesuaikan antara $2,93 dan $3,10, mencerminkan kekuatan operasional. Mineral Nutrition juga berkembang, didorong oleh permintaan yang lebih tinggi terhadap mineral trace dan zinc. Dividen kuartalan yang diumumkan pada Februari 2026 menyoroti stabilitas keuangan dan komitmen pada pengembalian bagi pemegang saham. Estimasi Konsensus Zacks untuk laba tahun fiskal 2026 naik 2% menjadi $3,03 per saham dalam sebulan terakhir, meskipun perusahaan melampaui estimasi dalam empat kuartal terakhir, rata-rata kejutan -20,15%.

Autodesk

Autodesk berada pada posisi yang baik untuk ekspansi di tahun 2026, didorong oleh katalis utama yang kuat. Panduan pendapatan fiskal 2027 sebesar $8,10–$8,17 miliar menandakan momentum yang tangguh. Pada Februari 2026, Autodesk melakukan investasi startup terbesar, mengakuisisi saham $200 juta di World Labs guna mengembangkan teknologi AI untuk spatial reasoning. Integrasi Autodesk Construction Cloud ke dalam Autodesk Forma, efektif 24 Maret, akan menyatukan penawaran cloud AECO miliknya. Update Fusion Maret 2026 meningkatkan kemampuan desain dan manufaktur. Inisiatif-inisiatif ini—kepemimpinan AI, konsolidasi platform, dan peningkatan monetisasi langganan—diperkirakan akan mendorong pertumbuhan pendapatan serta margin yang berkelanjutan hingga fiskal 2027. Estimasi Konsensus Zacks untuk laba fiskal 2027 telah naik 8% menjadi $12,38 per saham dalam sebulan terakhir, dengan perusahaan melampaui estimasi dalam empat kuartal terakhir, rata-rata kejutan positif sebesar 7,5%.

Ameriprise Financial

Ameriprise Financial diproyeksikan terus mempertahankan laju pertumbuhan di tahun 2026, didorong oleh perluasan kemitraan institusional dan semakin dalamnya model pendapatan berbasis fee. Pada Februari 2026, Huntington Bank memilih Ameriprise sebagai penyedia program investasi ritel baru, menambah sekitar 260 penasihat dan hampir $28 miliar aset klien, menunjukkan kekuatan platform teknologi serta perencanaan miliknya. Peluncuran Seligman Ventures, lengan venture capital $500 juta yang berfokus pada AI dan infrastruktur cloud, menandai diversifikasi signifikan dalam bisnis manajemen aset Columbia Threadneedle. Group Financial Institutions yang terus berkembang, aliran masuk akun wrap yang kuat, dan pengembalian modal yang disiplin memperkuat prospek pertumbuhan struktural perusahaan. Estimasi Konsensus Zacks untuk laba tahun 2026 turun 0,3% menjadi $41,62 per saham dalam sebulan terakhir, dengan perusahaan melampaui estimasi dalam empat kuartal terakhir, rata-rata kejutan positif sebesar 3,49%.

Temukan Pilihan Saham Terbaik Zacks

Sejak tahun 2000, strategi pemilihan saham terbaik Zacks secara konsisten mengungguli rata-rata kenaikan tahunan S&P sebesar 7,7%, dengan mencatat rata-rata pengembalian tahunan luar biasa sebesar:

• +48,4%
• +50,2%
• +56,7%

Akses rekomendasi live mereka hari ini tanpa biaya atau kewajiban.

Laporan Analisis Saham Gratis

• Ameriprise Financial, Inc. (AMP): Laporan Analisis Saham Gratis
• Autodesk, Inc. (ADSK): Laporan Analisis Saham Gratis
• Phibro Animal Health Corporation (PAHC): Laporan Analisis Saham Gratis
• Tapestry, Inc. (TPR): Laporan Analisis Saham Gratis