Bitget UEX 日報｜トランプ氏がイランへの行動はまもなく終了すると発表;イランが商船に銃撃し、原油価格が急騰;オラクル決算好調で株価大幅上昇 (26年03月12日)

一、注目ニュース

FRB（米連邦準備制度）の動向

米国2月CPIデータは予想通り、コアCPI年率は5年ぶりの低水準へ

• 米国の2月CPIは前年同月比2.4%上昇、前月と同水準で市場予想と一致し、コアCPIも同2.5%上昇で予想通りとなった。
• 食品とエネルギーを除いたコア指数はインフレ圧力が緩和され、前月比の上昇幅は0.3%程度で安定している。
• このデータはFRBの利下げ路線予想を強化するが、中東の紛争がエネルギー価格を押し上げれば政策緩和のペースが遅延する可能性もあり、短期的には米株の変動性が高まる可能性。

国際コモディティ

国際エネルギー機関加盟国が史上最大規模、4億バレルの石油備蓄を放出

• 32カ国の加盟国が、4億バレルの緊急備蓄放出に合意し、中東の紛争による石油供給の混乱に対応。IEA史上6回目の協調行動となる。
• 米国が1.72億バレルを放出し、日本などが続く。総量は世界の石油需要の約4日分をカバー。
• この措置は原油価格高騰の圧力を緩和する狙いだが、紛争が続けば供給遮断リスクは依然高く、世界のエネルギー市場安定性への試練となる。

イランが商船に発砲、原油価格200ドル/バレルの警告

• イラン軍が湾岸の商船を攻撃し、革命防衛隊は命令無視の船舶への対応と声明を発表、国際海運の混乱を引き起こした。
• WTI原油は94ドル/バレルを突破、ブレントは98ドル/バレルを突破し、日中の上昇幅は8%を超えた。
• 戦争で約2000人が死亡、ホルムズ海峡の航行はほぼ停止、原油価格の上昇は世界的なインフレを悪化させ、経済成長に打撃を与える可能性。

マクロ経済政策

トランプはイランへの軍事行動がまもなく終了と発言

• トランプ氏はイラン国内のターゲットがほぼ尽きたため、対イラン行動がまもなく終了すると述べたが、米政府関係者は停止命令はなく、行動に期限なしとコメント。
• イラン大統領は戦争終結の3条件を提示：イランの権利承認、戦争による損失補償、国際的な侵略防止保障。
• 紛争初日から6日間で米軍の支出は113億ドル超。地政学的リスクの緩和が市場ムードをわずかに持ち直すが、不確実性は依然として高い。

米国が16の貿易相手国に301調査を開始

• EU、インド、日本、韓国など16の貿易相手国の産業の過剰生産能力をめぐり調査を開始し、関税圧力を狙う。
• 強制労働商品輸入禁止を調査し、少なくとも60カ国が対象。今後はデジタル税や医薬品価格などにも拡大される可能性。
• この措置は貿易摩擦再燃の可能性があり、世界のサプライチェーンの安定性に影響を与え、市場はサプライチェーン再構築による変動に警戒が必要。

米規制当局は銀行の資本要件緩和を計画

• 新たな資本要件を打ち出し、貸付を促進する計画。バーゼルIII改訂版も含み、中規模銀行が標準的算出法で資本計算を可能とする。
• FRB副議長ボウマンは3月末に改訂案を発表すると言及。
• この政策は経済成長の刺激を狙うが、金融安定リスクとのバランスが必要。銀行株のパフォーマンス向上につながる可能性。

二、市場の振り返り

コモディティ&為替の動向

• スポットゴールド：終値5159.38ドル/オンス、0.39%下落。2日連続の調整、ドル高やリスクオンムードの影響を受けた。
• スポットシルバー：終値85.47ドル/オンス、0.08%下落。小幅な変動、工業需要が支える一方、インフレ期待の冷え込みが重し。
• WTI原油：終値93.48ドル/バレル、7.14%上昇。イランによる商船攻撃や供給遮断懸念が買い材料。
• ブレント原油：終値99.01ドル/バレル、6.46%上昇。中東の紛争激化で地政学的プレミアムが高まる。
• ドル指数：終値99.41、0.14%上昇。リスク回避需要や原油価格高騰がドル高の支え。

暗号資産の動向

• BTC：24時間で0.37%上昇、現在約70222ドル。中東情勢の緩和兆候で資金が流入、アナリストは原油価格変動というストレステストを通過したと分析。
• ETH：24時間で1.07%上昇、現在約2055ドル。
• 暗号資産総時価総額：24時間で0.3%上昇、総時価総額は2.47兆ドル。
• 市場清算状況：24時間で清算総額1.77億ドル。買いポジション清算額0.74億ドル、売りポジション清算額1.02億ドル。

• Bitget BTC/USDT清算マップ：

  現在価格70190上方の累積売り清算額は632.55Mと、下方の累積買い清算32.53Mを大きく上回っている。価格上昇時には大規模な売りポジションのストップアウトが発生する可能性がある。レバレッジクラスター、特に50倍・100倍は71000-72000・73000-74000といった重要価格帯に集中し、変動と連鎖清算を増幅する可能性。BitgetでのBTCロング/ショート比率は約48.54%ロング/51.46%ショートと、弱いベアムードが上昇時の清算リスクを裏付ける。

• スポットETF純流入/流出：3月10日、BTCスポットETF純流入2.46億ドル；ETHスポットETF純流入0.126億ドル。
• BTC現物流入/流出：前日、BTC現物流入27.21億ドル、流出26.44億ドル、純流入約0.77億ドル。

米株指数の動向

• ダウ指数：0.61%下落し47417.27ポイント。2日連続の下落、地政学リスクと原油価格高騰の影響でエネルギー以外のセクターが軟調。
• S&P500：0.08%下落し6775.80ポイント。変動は限定的、テック株支えも全体的には圧力。
• ナスダック：0.08%上昇し22716.13ポイント。ストレージやAI関連株がけん引し、テクノロジーセクター主導で反発。

テクノロジー大手の動向

• NVIDIA：0.68%上昇で約186.03ドル。AIチップ需要の強さが支え。
• Apple：0.01%下落で約260.8ドル。製品サイクルの平坦が影響。
• Google：0.54%上昇で約308.7ドル。クラウド事業の成長が後押し。
• Microsoft：0.22%下落で約404.88ドル。市場変動下で小幅調整。
• Amazon：0.78%下落で約212.65ドル。小売競争激化が重し。
• Meta：0.12%上昇で約654.86ドル。新AIチップ開発が好材料。
• Tesla：2.15%上昇で407.82ドル、中国販売実績が予想を超えたことが要因。

テクノロジー大手の株価はまちまちで、主にAIや地政学要因が影響。Oracleの決算が予想を上回り注目される。

セクター動向の観察

石油・天然ガスセクター約3%上昇

• 代表銘柄：Occidental Petroleumは4.63%上昇、Chevronは2.95%上昇。
• 推進要因：イランによる商船攻撃が原油価格を押し上げ、供給遮断懸念がエネルギー株上昇を刺激。

ストレージ関連セクター約3%上昇

• 代表銘柄：Micron Technologyは3.86%上昇、SanDiskは5.9%上昇。
• 推進要因：AI計算需要の増大とサプライチェーンの楽観的見通し。

ゴールド株セクター約2%下落

• 代表銘柄：Harmony Goldは10.98%下落、Newmont Miningは2.26%下落。
• 推進要因：ドル高とリスクオンムードが金の逃避需要を弱めた。

三、注目個別株の深掘り

1. Oracle - 決算予想超え、AI受注急増

イベント概要：Oracleが2026年会計年度Q3収益172億ドル（前年同期比22%増、予想の169億ドル超）、調整後EPS1.79ドル（予想の1.23ドル大幅超）。残存履行義務は5530億ドル（前年同期比325%増）、主に大規模AI契約による。追加資金調達不要、顧客が前払いまたはGPUを自前供給。 市場見解：機関はAI需要が成長エンジンと見なし、残存義務の急増は長期注文強化を示す。Goldman Sachsは目標株価を180ドルに引き上げ、買いを維持。 投資示唆：AIトレンドの中でクラウド大手が大きく恩恵、短期的に株価の強さが続く可能性。

2. Tesla - 中国2月販売91%急増

イベント概要：Tesla中国製電気自動車の2月販売は58,600台、前年同期比91%増で4ヶ月連続の増加。前月比は15.2%減だが、低い基数効果が季節影響を相殺。上海工場のModel 3/Yは輸出市場にも納入。 市場見解：Morgan Stanleyは販売超予想で年間見通しが持ち直し、目標株価を450ドルに引き上げ、中国市場復活が鍵と強調。 投資示唆：電気自動車需要回復はサプライチェーンに好影響、輸出動向・貿易リスクにも注目。

3. Meta - MTIAチップロードマップ推進

イベント概要：Metaは新AIチップ4機種を開発、GenAIやコンテンツランキング対応。MTIA300はすでに量産導入、400/450/500は2027年に投入され、アプリ効率向上を目指す。 市場見解：Citiは自社開発チップによる依存低減を好評価し、目標株価を600ドルに引き上げ、競争優位性強化と分析。 投資示唆：AI基盤投資が加速、プラットフォーム企業の長期成長ポテンシャルが大きい。

4. Hims & Hers Health - ノボノルディスクと協業で痩身薬販売

イベント概要：HimsはLillyからPR幹部を引き抜き、ノボノルディスクと協力しプラットフォーム上で肥満症薬を販売。今週で64%上昇。 市場見解：機関はブランド薬分野進出の新ステージと見なし、目標株価を30ドルに引き上げ、収益多様化を予想。 投資示唆：ヘルステックと製薬の融合、短期的な話題で高い株価評価も期待。

四、暗号資産プロジェクト動向

1.ビットコイン財庫の上場企業StriveはSATA優先株の配当を25bps引き上げ12.75%に、価格帯を95-105ドルから99-101ドルに縮小。BTC保有枚数は13,311枚（1月発表は13,131.82枚）に増加し、5000万ドル分のStrategy永久優先株STRC（現利回り11.5%）を購入した。

2. Bloomberg Intelligenceのシニア商品ストラテジストMike McGloneは、BTCが1万ドル以下に下落する可能性、暗号市場は依然マクロ主体の長期調整と見て弱気観点を再び表明。McGloneは機関投資家の関与増加により、BTCと投機資産の連動が強まり、従来型市場の非相関ヘッジ機能が低下し、現在の市場は過度な投機の浄化過程が必要と主張。これに対し複数アナリストが反論。

3. Hyperliquidの石油関連永久契約24時間取引額は10億ドル近く、イランの紛争影響でHYPEトークンが6%上昇。

4. SolanaのAIエージェントおよびRWAアプリケーションエコシステムが拡大。取引スピードと低コストが開発者の注目を集め、24時間内の新プロジェクト導入が急増。

5. 日本の上場企業Metaplanetは2つの子会社設立を発表。Metaplanet Venturesは日本のBTCエコシステム投資を目的とし、今後数年で40億円を投じ、日本でBTC金融インフラ構築企業を支援。融資、決済、カストディ、ステーブルコイン、デリバティブ、コンプライアンスなどが対象。もう一つの子会社Metaplanet Asset Managementはマイアミに設立され、デジタルクレジットとBTC資本市場プラットフォームとしてアジアと西側資本市場を連結、収益・株式・信用・ボラティリティ戦略の開発を計画。

6.BitgetはGetClawを正式リリース。エージェントの運用環境を全面的にクラウドへ移行することで、ユーザーはローカルセットアップや技術知識不要で即利用可能に。従来はAIトレードAgentの使用に一定の技術スキルや煩雑なローカル設定が必要だったが、GetClawのクラウド化によりこの障壁を完全除去し、AIトレードツール利用のハードルをさらに下げた。

7.Arkham監視によると、昨日USDC発行元USDC TreasuryはSolanaブロックチェーン上で新規発行2.5億USDCを追加。2月初旬以降、Circleは80億USDC超を純増発行し、流通供給に追加した。

五、本日の市場カレンダー

データ公表スケジュール

重要イベント予告

機関の見解：

著名投資銀行アナリストは24時間の市場動向について慎重ながら楽観的。Goldman Sachsは中東紛争緩和で株式市場を支えるとしつつ、原油高騰でインフレ懸念高まり、エネルギー株を増やしAIテクノロジーへ分散を推奨。Morgan Stanleyは暗号資産が地政学ストレステストに耐え、BTCは多様化資産として価値があると指摘。株式市場との相関は0.5まで増加したが、価格変動の説明は25%のみ、時価総額は2.5兆ドルで安定と予想。為替についてCitiはドル指数上昇0.63%をリスク回避要因とし、FRB利下げが加速すればドルは下落するとコメント。商品の分野ではBarclaysはゴールド、シルバー価格調整は短期調整とし、地政学的プレミアムがゴールド価格を5300ドル/オンスまで押し上げる可能性。原油の上昇リスクは高く、ブレント原油は100ドル突破を試す可能性。全体的に、分析者は政策緩和と地政学的バランスに注目し、テクノロジーとエネルギーの防御的組み合わせへの投資を優先するべきとする。

免責事項：上記内容はAI検索による整理で、人による検証・掲載のみ。投資アドバイスではありません。