Wyniki akcji bankowości inwestycyjnej i brokerów w IV kwartale: porównanie Charles Schwab (NYSE:SCHW)

Przegląd Q4: Najważniejsze wydarzenia w sektorze bankowości inwestycyjnej i pośrednictwa

Sezon wyników za czwarty kwartał dobiega końca, więc przyjrzyjmy się bliżej, które firmy z branży bankowości inwestycyjnej i pośrednictwa wyróżniły się na tle konkurencji, w tym Charles Schwab (NYSE:SCHW) oraz jego branżowi rywale.

Banki inwestycyjne i firmy brokerskie odgrywają kluczową rolę w pozyskiwaniu kapitału, doradztwie w zakresie fuzji i przejęć oraz obsłudze handlu papierami wartościowymi. Branża ta rozwija się w okresach wzrostu gospodarczego, zwiększonej aktywności inwestorów detalicznych oraz gdy pojawiają się nowe sektory wymagające specjalistycznego doradztwa. Jednak firmy te mierzą się również z wyzwaniami, takimi jak wrażliwość na cykle gospodarcze prowadzące do spowolnienia aktywności transakcyjnej, kurczące się prowizje transakcyjne za sprawą platform cyfrowych czy wymogi kapitałowe ograniczające niektóre bardziej ryzykowne operacje.

Przegląd wyników sektora

Spośród 16 monitorowanych przez nas spółek z sektora bankowości inwestycyjnej i pośrednictwa, czwarty kwartał okazał się szczególnie mocny. Łącznie te firmy przekroczyły prognozy przychodów o 5,9%, a ich prognozy na kolejny kwartał były zgodne z oczekiwaniami.

Mimo solidnych rezultatów, ceny akcji notowały trudności – średnia wartość akcji tej grupy spadła o 9,1% od momentu ogłoszenia wyników.

Charles Schwab (NYSE:SCHW)

Założony w 1971 roku w celu przeciwstawienia się wysokim opłatom i ograniczonej dostępności na Wall Street, Charles Schwab rozwinął się w czołowego dostawcę usług w zakresie zarządzania majątkiem i pośrednictwa, oferując rozwiązania inwestycyjne, usługi bankowe oraz doradztwo finansowe zarówno osobom prywatnym, jak i niezależnym doradcom.

W Q4 Charles Schwab odnotował przychody w wysokości 6,34 miliarda dolarów, co stanowi wzrost o 18,9% rok do roku. Jednak wynik ten nieznacznie nie spełnił prognoz analityków – różnica wyniosła 0,6%, przez co kwartał był mieszany pod względem rezultatów.

Po ogłoszeniu wyników akcje Schwab spadły o 5,5% i obecnie są notowane po $95,44.

Najlepszy wynik Q4: Moelis (NYSE:MC)

Moelis & Company, założona w 2007 roku przez Kena Moelisa tuż przed kryzysem finansowym, to niezależny bank inwestycyjny oferujący usługi doradztwa strategicznego i finansowego dla korporacji, sponsorów finansowych, rządów oraz funduszy majątkowych.

Moelis osiągnął w tym kwartale przychody w wysokości 487,9 miliona dolarów, co stanowi wzrost o 11,2% rok do roku i 10% powyżej prognoz analityków. Firma przekroczyła oczekiwania zarówno w zakresie EPS, jak i przychodów, czyniąc ten kwartał wyjątkowym.

Mimo mocnych wyników akcje Moelis spadły o 16,7% od publikacji raportu i obecnie wynoszą $59,08.

BGC Group (NASDAQ:BGC)

Firma BGC Group, której początki sięgają 1945 roku i nazwa pochodzi od założyciela Bernarda Geralda Cantora, prowadzi globalną platformę pośrednictwa i fintech, umożliwiającą handel na rynkach instrumentów o stałym dochodzie, FX, akcji, energii oraz surowców.

Wyniki BGC w Q4

BGC zgłosiło przychody za kwartał na poziomie 723,3 miliona dolarów, czyli o 32% więcej niż rok wcześniej, lecz wynik ten był o 3,7% niższy niż prognozy analityków, przez co kwartał był dla firmy wolniejszy.

Wśród konkurentów BGC miało największą różnicę względem oczekiwań analityków. Co ciekawe, od publikacji wyników akcje wzrosły o 12,9% i obecnie kosztują $9,83.

Evercore (NYSE:EVR)

Założona w 1995 roku jako butikowa firma doradcza, stawiająca na niezależność i zaufanie klientów, Evercore to niezależny bank inwestycyjny oferujący doradztwo strategiczne, doświadczenie w rynkach kapitałowych oraz zarządzanie majątkiem dla korporacji, sponsorów finansowych oraz osób o wysokich zasobach.

Evercore wygenerowało w tym kwartale przychody na poziomie 1,30 miliarda dolarów, wzrost o 32,4% rok do roku i 16% powyżej prognoz analityków. Firma przekroczyła oczekiwania EPS, czyniąc ten kwartał wyróżniającym się.

Mimo mocnych wyników akcje Evercore spadły o 7,1% od publikacji raportu i obecnie są wyceniane na $314,53.

Interactive Brokers (NASDAQ:IBKR)

Założony w 1977 roku, Interactive Brokers znany jest z zaawansowanej technologii handlu oraz globalnej obecności, oferując dostęp do ponad 150 giełd w 34 krajach. Firma zapewnia niskokosztowe usługi handlu i inwestycji w szerokim wachlarzu instrumentów finansowych, takich jak akcje, opcje, kontrakty terminowe, forex oraz obligacje.

W Q4 Interactive Brokers zgłosiło przychody w wysokości 1,67 miliarda dolarów, wzrost o 17,3% rok do roku oraz 2,8% powyżej prognoz analityków. Firma przekroczyła oczekiwania zarówno w zakresie EBITDA, jak i EPS, odnotowując mocny kwartał.

Od momentu publikacji wyników akcje pozostają stabilne i obecnie są notowane po $71,78.

Szukasz silnych okazji inwestycyjnych?

Chcesz inwestować w firmy o solidnych fundamentach? Sprawdź nasze Top 5 Quality Compounder Stocks i rozważ dodanie ich do swojej obserwowanej listy. Te przedsiębiorstwa są dobrze przygotowane do wzrostu, niezależnie od zmian rynkowych czy politycznych.

Zespół analityków StockStory — składający się z doświadczonych, profesjonalnych inwestorów — wykorzystuje analizę ilościową oraz automatyzację, dostarczając wysokiej jakości, przewyższające rynek spostrzeżenia szybko i efektywnie.