Estratégistas do Goldman Sachs afirmaram em um relatório que o choque nos preços do petróleo levou o mercado de taxas de juros a mudar repentinamente para negociar sob uma perspectiva mais hawkish.

Eles afirmam que o risco de alta geral da inflação já superou as preocupações com o crescimento, enquanto a recorrência das oscilações do lado da oferta enfraqueceu o valor de hedge de duration que havia ressurgido anteriormente. "Apesar do relatório fraco de empregos dos EUA da última sexta-feira ter trazido algum suporte de volta para a parte curta da curva, a reação do mercado aos dados abaixo do esperado foi claramente morna." Os estrategistas afirmam que, apesar da volatilidade dos movimentos, o nível absoluto do rendimento dos títulos do Tesouro dos EUA de 10 anos não é irracional; as taxas de longo prazo ainda estão em níveis adequados e em linha com as expectativas de crescimento de longo prazo entre países.