SumSwap: децентралізований фінансовий протокол з інтеграцією різних DeFi-алгоритмів

Що таке SumSwap

Друзі, уявіть собі, як ми зазвичай купуємо чи продаємо щось у банку або на біржі — завжди потрібен посередник, який допомагає завершити угоду. Наприклад, банк здійснює переказ, біржа зводить покупця і продавця. У світі блокчейну ми прагнемо до «децентралізації», тобто мінімізуємо залежність від таких посередників. SumSwap (скорочено SUM) — це саме така спроба: децентралізований фінансовий (DeFi) проєкт, який можна уявити як «самообслуговуваний» ринок цифрових активів, подібний до фермерського ринку без власника, де кожен сам вирішує, що і як продавати чи купувати.

Головна мета SumSwap — інтегрувати існуючі якісні застосунки на смарт-контрактах і вдосконалити їх за допомогою унікальних математичних моделей. Проєкт прагне створити більш ефективну, безпечну та гнучку платформу для обміну цифрових активів, де користувачі можуть напряму обмінюватися активами на блокчейні без участі традиційних централізованих установ.

Візія проєкту та ціннісна пропозиція

Візія SumSwap — використати силу математики для побудови справжньої децентралізованої фінансової екосистеми у світі блокчейну. Їхній принцип: «математика — це закон, код — це закон», тобто складні математичні моделі, інтегровані у блокчейн-код, можуть створити більш стабільні та справедливі механізми торгівлі.

Ключова проблема, яку прагне вирішити SumSwap — підвищення ефективності децентралізованої торгівлі та використання капіталу. У ранніх децентралізованих біржах (DEX, Decentralized Exchange — платформи, що дозволяють користувачам напряму торгувати цифровими активами на блокчейні без централізованих посередників), таких як Uniswap, було започатковано механізм автоматичного маркетмейкера (AMM, Automated Market Maker — система, що автоматично встановлює ціни та проводить угоди за математичними формулами), але виникали проблеми з низькою ефективністю капіталу та великим «сліппеджем» (Slippage — різниця між очікуваною ціною угоди та фактичною ціною виконання). Ціннісна пропозиція SumSwap — впровадження більш точних математичних моделей, наприклад, у SumSwap V3 використовується «діапазон лімітних цін» для підвищення ліквідності, що дозволяє ефективніше використовувати капітал, зменшити сліппедж і забезпечити кращий досвід торгівлі для користувачів.

Технічні особливості

Технічна основа SumSwap — це максимальне використання та впровадження «математичних моделей». Команда проєкту вважає, що швидкий розвиток DeFi значною мірою базується на математичних інноваціях.

• Інтеграція математичних моделей: SumSwap використовує символ інтегралу (∫) як свій тотем, що символізує інтеграцію та вдосконалення різних якісних математичних алгоритмів у сфері DeFi.
• Оптимізація надання ліквідності: У традиційних децентралізованих біржах постачальники ліквідності (Liquidity Provider, LP — користувачі, які розміщують свої цифрові активи у пулі ліквідності для отримання комісій) часто надають ліквідність у діапазоні цін від 0 до нескінченності, через що більша частина капіталу не використовується ефективно. У SumSwap V3 впроваджено механізм надання ліквідності у «діапазоні лімітних цін», тобто LP можуть обирати конкретний ціновий діапазон для надання ліквідності, що дозволяє ефективніше концентрувати капітал у найбільш затребуваних цінових зонах, підвищити ефективність використання коштів, забезпечити більшу ліквідність для трейдерів і зменшити сліппедж.
• Смарт-контракти: Як децентралізований торговий протокол, основні функції SumSwap реалізовані через смарт-контракти (Smart Contract — автоматично виконувані протоколи, що зберігаються у блокчейні та виконуються при досягненні заданих умов), розгорнуті на блокчейні.

Токеноміка

Токен проєкту SumSwap — це SUM.

• Тікер токена: SUM
• Мережа випуску: Переважно працює на блокчейні Ethereum.
• Загальна кількість і механізм випуску: Максимальна пропозиція токенів SUM — 320 мільйонів. 90% токенів буде видобуто шляхом «майнінгу», і очікується, що випуск завершиться приблизно за 10 років. Такий механізм покликаний стимулювати користувачів брати участь у розвитку та підтримці мережі.
• Розподіл і використання токенів: З щоденного випуску токенів SUM 40% призначено для «стейкінгу SUM» (Holding SUM Staking), ще 40% — для «екологічного стейкінгу» (Ecological Staking).
  • Стейкінг (Staking): Простіше кажучи, це блокування ваших токенів у мережі блокчейну для підтримки її роботи та безпеки, за що ви отримуєте додаткову винагороду у токенах.
• Поточна циркуляція: За даними CoinMarketCap, самозаявлена циркулююча пропозиція SumSwap становить 0 SUM, а самозаявлена ринкова капіталізація — 0 доларів. Це може означати, що наразі обіг токенів дуже низький або дані не оновлені, тому потребують додаткової перевірки.

Не є інвестиційною порадою: Токеноміка — важлива частина дизайну проєкту, але ціна токена залежить від багатьох факторів: ринкової пропозиції та попиту, розвитку проєкту, макроекономічної ситуації тощо. Вся наведена інформація — лише ознайомлення з проєктом і не є інвестиційною рекомендацією.

Команда, управління та фінансування

За наявною інформацією, команда SumSwap описується як група «прихильників математики та експертів з блокчейну» з Великої Британії. Вони глибоко досліджували сферу DeFi і дійшли висновку, що математичні інновації — ключ до розвитку DeFi. Однак конкретні імена, біографії основних членів команди та детальні механізми управління (наприклад, як відбувається голосування чи прийняття рішень) у відкритих джерелах не розкриті. Інформація про фінансовий стан проєкту та операційний «runway» також не оприлюднена у доступних матеріалах.

Дорожня карта

Ось деякі історичні віхи та події проєкту SumSwap:

• Березень 2021: Після кількох місяців розробки команда SumSwap запустила децентралізований торговий протокол SumSwap, акцентуючи увагу на інноваціях у математичних моделях.
• Вересень 2021: SumSwap V3 стартував у глобальному публічному тестуванні на тестовій мережі Ethereum Ropsten, впроваджуючи нові функції, такі як ліквідність у діапазоні лімітних цін.
• Жовтень 2021: SumSwap презентував новий офіційний сайт, щоб забезпечити більш професійний і зручний для користувачів децентралізований протокол.

Щодо майбутніх планів і ключових віх, у відкритих джерелах наразі немає детальної дорожньої карти. Активний блокчейн-проєкт зазвичай регулярно оновлює свою дорожню карту, щоб показати напрямки та цілі розвитку.

Поширені ризики

Інвестування у будь-який блокчейн-проєкт пов’язане з ризиками, і SumSwap не є винятком. Ось кілька основних ризиків:

• Технічні та безпекові ризики: Смарт-контракти можуть містити вразливості, і навіть після аудиту (Audit — перевірка коду смарт-контракту на предмет безпеки та потенційних ризиків) не можна гарантувати 100% захист. Крім того, сама блокчейн-мережа може бути об’єктом різних атак.
• Економічні ризики: Ціна токена може сильно коливатися, що призводить до втрат. Чи зможе токеноміка проєкту довгостроково підтримувати його цінність — також невідомо. Наприклад, якщо дані про циркуляцію неточні або розвиток проєкту не відповідає очікуванням, це може вплинути на вартість токена.
• Регуляторні та операційні ризики: Глобальна політика щодо криптовалют ще не визначена, і майбутні зміни можуть вплинути на роботу проєкту. Крім того, на довгостроковий розвиток впливають виконавчі здібності команди, активність спільноти та конкуренція на ринку.
• Ризик прозорості інформації: Якщо ключова інформація, така як whitepaper, дані про команду, детальна дорожня карта тощо, недостатньо прозора або важкодоступна, це підвищує ризики для інвесторів.

Зверніть увагу: Вищенаведені ризики — не вичерпний перелік, а лише загальні застереження. Перед прийняттям будь-яких інвестиційних рішень обов’язково проведіть незалежне дослідження та оцінку ризиків.

Чек-лист для перевірки

Щоб краще ознайомитися з проєктом SumSwap, ви можете звернутися до наступних джерел:

• Адреса смарт-контракту у блокчейн-оглядачі: На Ethereum адреса контракту — 0x043c...1340b1. Ви можете переглянути історію транзакцій, розподіл власників тощо через Etherscan та інші оглядачі блокчейну.
• Активність на GitHub: SumSwap має кілька репозиторіїв на GitHub, наприклад `sumswap-v3-core` (основний смарт-контракт), `sumswap-interface` (інтерфейс користувача) тощо. Оцініть активність розробки за частотою оновлень, кількістю комітів і учасників.
• Офіційний сайт і соцмережі: Відвідайте офіційний сайт SumSwap і його соцмережі (Twitter, Telegram тощо), щоб отримати останні новини та дізнатися про життя спільноти.
• Аудиторський звіт: DefiLlama згадує, що SumSwap має аудит, але не надає прямого посилання на звіт. Знайдіть і уважно прочитайте аудиторський звіт проєкту, щоб оцінити безпеку його смарт-контрактів.

Підсумок проєкту

SumSwap — це децентралізований фінансовий проєкт, що базується на математичних інноваціях і прагне оптимізувати механізми надання ліквідності для підвищення ефективності та зручності децентралізованої торгівлі. Впровадження «діапазону лімітних цін» має вирішити проблему низької ефективності капіталу у традиційних DEX. Загальна пропозиція токенів SUM — 320 мільйонів, розподіл здійснюється переважно через майнінг і стейкінг.

Втім, наразі у відкритому доступі обмежено інформацію про детальний whitepaper, склад команди та майбутню дорожню карту SumSwap. При оцінці таких проєктів важливо враховувати прозорість і постійну активність розробки.

Загалом, SumSwap — це приклад прагнення DeFi до оптимізації ефективності торгівлі та використання капіталу. Зацікавленим варто самостійно дослідити технічні деталі, розвиток спільноти та останні новини проєкту. Пам’ятайте: будь-який блокчейн-проєкт містить ризики, тому оцінюйте їх уважно і приймайте рішення відповідно до власної ситуації. Це не є інвестиційною порадою.