Nasa Tamang Landas ba ang Ford para Maabot ang Kanilang Adjusted EBIT Target pagsapit ng 2029?

Ford Motor Company F ay lumabas noong nakaraang taon bilang isang kumpanyang mas matatag sa estruktura, na nagtatatag ng matibay na pundasyon upang maabot ang pangmatagalang layunin nitong 8% na adjusted EBIT margin pagsapit ng 2029, ayon sa fourth-quarter 2025 earnings transcript ng kumpanya. Noong 2025, iniulat ng kumpanya na may adjusted EBIT margin itong 3.6%, at inaasahan nitong mananatiling halos pareho ang EBIT para sa unang quarter ng 2026 sa 2.3% habang patuloy nitong pinapamahalaan ang epekto ng gastos sa aluminum na may kaugnayan sa Novelis. Inaasahan ng Ford ang unti-unting normalisasyon sa ikalawang quarter, na may pagbabalik sa pundamental na antas ng EBIT run-rate sa ikalawang kalahati ng taon habang nagiging matatag ang mga volume at lumalakas ang mga inisyatiba sa portfolio optimization.

Inaasahan na ang kakayahang kumita sa unang kalahati ng 2026 ay haharap sa presyon mula sa pansamantalang mataas na gastos sa pagsu-source ng aluminum at mas malawak na mga hamon sa commodity, bagaman maaaring may ilang salik sa merkado na bahagyang magpabawas dito. Sa ikalawang kalahati, inaasahang bubuti ang kita habang nagiging matatag ang dami ng produksyon, nadadagdagan ang kapasidad para sa mga trak, at bumabalik sa normal ang gastos sa suplay ng aluminum. Sa kabuuan, ipinahiwatig ng kumpanya na malamang na magiging mas malakas ang performance sa ikalawang bahagi ng taon ng 2026 habang unti-unting nawawala ang mga pansamantalang hadlang.

Upang suportahan ang landas nito patungo sa 8% EBIT margin, pinapataas ng Ford ang investment nito sa Ford Blue business, kabilang na ang hybrids at mga bagong produkto na may mas mataas na margin, habang pinapabagal ang investment sa Model e. Bagaman nananatiling mahalaga ang investment sa Model e, sinasadya ng kumpanya na bawasan ito upang mas mapagbalanse ang allocation ng kapital. Ang disiplinadong investment strategy na ito ay idinisenyo para maihanda ang kumpanya sa mga susunod na taon upang matamo nang tuloy-tuloy ang target nitong margin profile. Ang F ay may Zacks Rank #1 (Strong Buy) sa kasalukuyan. Maaari mong makita ang kompletong listahan ng Zacks #1 Rank stocks ngayon dito.

Mga Inaasahang Margin ng mga Kumpetidor ng Ford

General Motors Company GM ay inaasahang madaragdagan ang taunang produksyon nito sa U.S. hanggang dalawang milyong unit pagsapit ng 2026, na nangunguna sa industriya, habang sinisimulan ang produksyon ng Chevrolet Equinox sa Kansas, inilipat ang produksyon ng Chevrolet Blazer sa Tennessee at dinadagdagan ang kapasidad para sa Cadillac Escalade habang inilulunsad ang next-generation na full-size pickups sa Orion Assembly plant sa Michigan. Bumubuti ang gastos nito sa warranty, at inaasahan na bababa ang mga pagkalugi na may kaugnayan sa EV. Bilang resulta, inaasahan ng kumpanya na ang adjusted EBIT margin sa North America para sa buong taon ng 2026 ay babalik sa 8-10% na saklaw.

Noong 2026, inaasahan ng Rivian Automotive, Inc. RIVN ang malaking adjusted EBITDA loss na nasa pagitan ng $1.8-$2.1 bilyon. Ang pagkalugi ay sumasalamin sa mas mataas na gastos sa R&D upang pabilisin ang autonomy roadmap nito, kabilang ang LiDAR integration, RAP1 chip deployment at limitadong point-to-point na mga feature, kasama ang tumataas na SG&A costs habang pinalalawak ang sales at service network upang suportahan ang R2 ramp.

Pagganap ng Presyo, Halaga at Mga Tantiya ng F

Ang Ford ay hindi nakasabay sa paglago ng Zacks Automotive-Domestic industry sa nakaraang anim na buwan. Tumaas ang shares nito ng 15.4% kumpara sa 27.9% na paglago ng industriya. 

 
Mula sa pananaw ng valuation, ang F ay mukhang undervalued. Batay sa price/sales ratio, ang kumpanya ay nagtetrade sa forward sales multiple na 0.31, na mas mababa kumpara sa 3.43 ng industriya. 

 
Ang Zacks Consensus Estimate para sa EPS ng F noong 2026 at 2027 ay tumaas ng isang sentimo sa nakaraang 30 araw. Ang Zacks Consensus Estimate para sa EPS ng F noong 2027 ay bumaba ng isang sentimo sa nakaraang pitong araw.