Nakakabigat na ang utang ng mga sambahayan sa U.S. Narito kung paano ka maaaring tumugon

Ang Paglalakbay ng Isang Babae sa Gitna ng Pinansyal na Kaguluhan

Si Jaelyn Singleton, isang 27-anyos na social worker mula Sacramento at nag-iisang ina, ay tila nasa tamang landas. Natapos niya ang kanyang kolehiyo, umangat sa posisyong pamamahala bago pa man makatapos ang karamihan sa kanyang mga kaibigan, at sabay-sabay na ginampanan ang iba't ibang tungkulin sa behavioral health upang matustusan ang sarili at ang kanyang batang anak na babae.

Ngunit sa loob lamang ng isang taon, nagsimulang magulo ang dati niyang matatag na buhay.

Pagkatapos bumalik mula sa maternity leave noong huling bahagi ng 2024, nawalan ng trabaho si Singleton. Umasa siya sa mga benepisyo ng kawalan ng trabaho at nagsimulang mag-konsulta, ngunit pagsapit ng unang bahagi ng 2025, dahil sa hindi matatag na pondo mula sa federal grant, nabawasan ng kalahati ang kanyang kita sa consulting. Para makasabay, tinanggap niya ang mas mababang sahod sa isang posisyon sa mental health. Ang trabaho bilang yaya na nagbibigay ng $3,000 kada buwan ay nawala rin nang hindi inaasahan.

Pagsapit ng Mayo 2025, bumalik si Singleton sa bahay ng kanyang kabataan. Ilang sandali pa, isang aksidente sa kotse ang nag-ubos ng kanyang natirang severance pay at napilitang kumuha ng panibagong anim na taong auto loan. Sa ngayon, may $50,000 siyang utang sa student loan, $25,000 sa car loan, at humigit-kumulang $5,000 sa utang sa credit card—kabuuang $80,000—sabay nilang pinamamahalaan ng kanyang ina sa pinagsamang kita ng kanilang sambahayan na humigit-kumulang $175,000.

"Kailangan kong mag-apply ng food assistance sa unang pagkakataon," ibinahagi ni Singleton. "Isang mapagpakumbabang karanasan ito."

Napapansin niyang hindi na abot ng kanyang pera ang dating nabibili nito. "Mahirap mag-budget kapag pabago-bago ang presyo. Kapag may biglaang gastusin at hindi mo kayang takpan, nagkakapatong-patong ang utang—iyan mismo ang nangyari sa akin."

Ang kanyang karanasan ay nagiging mas pangkaraniwan sa buong bansa.

Rekord na Mataas na Household Debt at Tumataas na Delinquencies

Ayon sa pinakahuling ulat ng Federal Reserve Bank ng New York, umabot sa bagong taas na $18.8 trilyon ang kabuuang utang ng mga sambahayan sa U.S. sa huling quarter ng 2025, $4.6 trilyon na pagtaas mula sa pagtatapos ng 2019, bago ang pag-urong ng ekonomiya dahil sa pandemya.

• Ang mortgage debt, na bumubuo ng pinakamalaking bahagi, ay umabot sa halos $13.6 trilyon sa Q4 2025.
• Ang non-mortgage debt—kabilang ang student loan, credit card, auto, at personal loans—ay tumaas sa $5.17 trilyon, 1.6% pagtaas mula sa nakaraang quarter.
• Ang balanse sa credit card ay umabot sa $1.28 trilyon, tumaas ng 5.5% mula sa nakaraang taon, ang pinakamataas simula nang magsimula ang pagsubaybay noong 1999.

Ang average annual percentage rate (APR) para sa mga credit card sa U.S. ay 23.77% na ngayon. Ang mataas na interes ay lalong nagpapahirap para sa mga may balanse na makaalis sa utang.

Tumataas ang mga Delinquencies

Mas nakababahala pa sa lumalaking balanse ng utang ay ang matinding pagtaas ng loan delinquencies.

Pagsapit ng pagtatapos ng 2025, 4.8% ng lahat ng outstanding debt ay delinquent, tumaas ng 0.3% mula sa nakaraang quarter.

Ipinakita ng pananaliksik mula sa St. Louis Fed noong 2025 na ang mga sambahayan na may mas mababang kita ang mas nakakaramdam ng presyon, ngunit apektado ang lahat ng antas ng kita ng tumataas na delinquencies. Sa mga ZIP code na may pinakamababang kita, tumaas ang delinquency rates ng 53% sa 22.8% pagsapit ng unang bahagi ng 2025, mula 14.9% noong huling bahagi ng 2022. Pati ang pinakamayayamang ZIP code ay nakaranas ng 73% pagtaas, umabot sa 8.3%.

Pati ang utang sa student loan ay tumataas, na umabot sa $1.66 trilyon sa Q4 2025. Nakababahala, 9.6% ng mga nangutang ng student loan ay hindi bababa sa 90 araw na overdue pagsapit ng huling bahagi ng 2025, higit sa lahat dahil sa muling pagsisimula ng federal student loan repayments noong 2025.

Iniulat ng The Century Foundation na halos 9 milyong nangutang ang na-default—ang pinakamataas na bilang sa kasaysayan. Sa pagkakatanggal kamakailan ng Saving on a Valuable Education (SAVE) plan, maaari pang madagdagan ng 17 milyon ang dadanas ng parehong kapalaran.

Mortgage Delinquencies na Nagpapataas ng Alarma

Walang ibang sektor na mas kita ang bigat ng pinansyal na pagsubok kundi sa pabahay.

Natuklasan sa pinakahuling survey ng Mortgage Bankers Association na tumaas ang delinquencies sa lahat ng pangunahing uri ng mortgage sa Q4 2025, kung saan ang FHA loans—na madalas gamitin ng mga first-time at low-income buyers—ang may pinakamabilis na pagtaas.

Ang FHA delinquency rate ay tumaas sa 11.52%, pataas ng 74 basis points mula sa nakaraang quarter at humigit-kumulang 50 basis points taon-taon, ayon kay Marina Walsh mula sa MBA. Hindi pa muling nakita ang katulad na rate simula noong bandang 2012, maliban sa kakaibang panahon ng COVID-19.

"Kung hindi isasama ang pandemya, kailangang balikan ang 2012 para makakita ng katulad na antas," paliwanag ni Walsh. "Doon nagmumula ang pag-aalala."

Hindi lang ang kabuuang delinquency rate ang pangunahing isyu, kundi pati ang pagtaas ng late-stage delinquencies—mga loan na 90 hanggang 120 araw nang overdue, na kadalasang nauuna bago ang foreclosure. Binanggit ni Walsh na bagama't nananatiling matatag ang early-stage delinquencies, ang pagtaas ng late-stage cases ay nakababahala. Ang mga loan na ito ay nangangailangan ng interbensyon, gaya ng loss mitigation o trial payment plans, at maaaring abutin ng ilang quarter bago makita kung gaano kaepektibo ang mga hakbang na ito.

Binanggit ni Walsh na hindi ito laganap sa buong bansa kundi nakasentro sa mga rehiyong may mataas na kawalan ng trabaho at pagkawala ng trabaho.

Ipinunto ni Odeta Kushi, deputy chief economist ng First American, na partikular na nasa panganib ang mga bagong FHA borrower. Marami ang pumasok sa homeownership na may kaunting down payment at halos walang financial buffer, kaya mas madaling tamaan—lalo na yaong bumili sa pinakamataas na presyo at hindi nakinabang sa naunang pagtaas ng home equity.

Idiniin ni Kushi na karaniwan, ang foreclosure ay nangangailangan ng parehong pagkawala ng kita at kawalan ng equity. Habang nananatiling kontrolado ang national foreclosure rates, “ipinapakita ng datos na may mga lugar na may stress, hindi ito pambansang krisis sa pabahay.”

Noong Enero 2026, 40,534 na bahay ang nasa foreclosure, 32% pagtaas mula sa nakaraang taon. Tumaas ng 26% ang foreclosure starts, at 59% ang itinaas ng natapos na foreclosure taon-taon, ayon sa ATTOM.

Pag-unawa sa Debt Trap

Sinasabi ng mga financial advisor na ang pagtaas ng utang ay kasing laki ng epekto ng ugali gaya ng mga numero.

"Hindi garantiya ng pagyaman ang mataas na kita," sabi ni John Walters, isang certified financial planner. "Nakapanlulumong maranasan ang utang para sa kahit sino."

Sang-ayon si Walters at iba pang eksperto na ang unang hakbang sa paglaban sa utang ay kamalayan: suriin ang lahat ng pinagkukunan ng kita, mga account, paulit-ulit na singil, at buwanang statement upang magkaroon ng malinaw na larawan ng iyong pananalapi. Kung wala nito, malamang na magpatuloy ang dating mga gawi.

Pagdating sa pagbabayad, inilarawan ni Vincent Birardi, isang senior wealth advisor, ang dalawang pangunahing estratehiya:

• Avalanche Method: Inuuna ang pagbabayad sa mga utang na may pinakamataas na interes, saka lilipat sa mga mababa ang rate.
• Snowball Method: Inuuna ang pinakamaliit na balanse upang makabuo ng momentum at motibasyon.

Kadalasang inirerekomenda ni Birardi ang avalanche approach dahil mas matipid, ngunit kinikilala niyang makakatulong ang snowball method para sa mga nangangailangan ng mabilis na tagumpay upang manatiling motivated.

Parehong binigyang-diin ng mga advisor ang kahalagahan ng pagkakaroon ng emergency fund bago agresibong bayaran ang utang. Bagama't ideal ang tatlo hanggang anim na buwang gastos, kahit maliit na buffer ay makakatulong upang hindi umasa sa credit card kapag may di-inaasahang gastusin.

Para sa mga may malaking utang sa credit card na mataas ang interes, ang pagsasama-sama ng utang sa mas mababang rate na produkto—tulad ng personal loan, balance transfer card, o home equity line—ay makakatulong gawing mas madali ang pagbabayad. Gayunpaman, nagbabala si Birardi na hindi dapat ituring na pangwakas na solusyon ang consolidation.

Pagtanaw sa Hinaharap: Mas Malawak na Epekto sa Ekonomiya

Sa kabila ng tumataas na utang ng mga sambahayan, nagbabala ang mga ekonomista na huwag agad ipagpalagay ang isang sistemikong krisis. Binanggit ni Walsh na ang mga forecast hanggang 2028 ay inaasahan pa rin ang higit sa karaniwang paglago ng GDP, at ang mga seryosong mortgage delinquency ay nananatiling maliit na bahagi ng merkado kumpara sa pangkasaysayang antas.

Gayunpaman, ang relatibong lakas ng stock market—na madalas ipagmalaki ng administrasyong Trump—ay hindi sumasalamin sa pinansyal na stress na nararanasan ng maraming Amerikano.

Dahil bumubuo ng humigit-kumulang 70% ng U.S. GDP ang consumer spending, anumang malaking pagbawas sa paggastos ng mga pamilyang nahihirapan ay maaaring magkaroon ng mas malawak na epekto sa ekonomiya, bagama't maaaring tumagal bago ito maramdaman.

Para kay Singleton at sa napakarami pa, mas mahalaga ang mga praktikal na solusyon sa araw-araw kaysa sa malawakang ekonomiya. Gumamit siya ng malikhaing estratehiya upang pamahalaan ang kanyang budget, tulad ng pagsisimula ng community vegetable garden para mabawasan ang gastos sa pagkain at paggamit ng mental na diskarte tuwing namimili—idinadagdag ang $1 sa bawat prutas o gulay at $2 sa bawat packaged good—upang maiwasan ang sorpresa sa resibo.

Nagsimula rin si Singleton ng community bartering network kung saan nagpapalitan ng serbisyo at kasanayan ang mga tao, na tumulong sa kanyang mapagtanto na marami ring iba ang nakikipaglaban sa kanilang sariling utang.

"Nahanap ko ang mas matibay na pakiramdam ng komunidad dahil hinanap ko ito," sabi ni Singleton. "May mga taong mukhang maganda ang lagay pero mas malala pa pala ang utang kaysa sa akin."

Sa halip na sumuko sa kawalan ng pag-asa, determinado si Singleton na lumikha ng mga bagong mapagkukunan ng kita at mas maliwanag na kinabukasan para sa kanyang pamilya. Sa kabila ng kanyang pinansyal na pagsubok, nananatili siyang matatag:

"Hindi ko hahayaang matukoy ako ng utang na ito," aniya. "Kung maniniwala akong hindi ko na ito matatakasan, mananatili akong nakatali. Pero ako ang pipili kung paano ako susulong."