4 акції, які демонструють високу ефективність та перспективну прибутковість

Розуміння ефективності компанії та її впливу на прибутковість

Ефективність вимірює, наскільки результативно бізнес перетворює свої ресурси на продукти або послуги. Цей показник має важливе значення для оцінки здатності компанії генерувати прибуток, адже підприємства з вищою ефективністю часто демонструють кращу динаміку акцій і вищу віддачу для інвесторів.

Попри важливість, точно оцінити ефективність компанії інколи буває складно. З цією метою інвестори часто використовують усталені коефіцієнти ефективності при аналізі потенційних акцій.

Основні коефіцієнти ефективності, на які слід звернути увагу

• Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості: Цей показник порівнює річні продажі компанії із середнім значенням дебіторської заборгованості за чотири квартали. Він відображає, наскільки добре бізнес надає кредит та отримує платежі. Вищий коефіцієнт свідчить про ефективний збір боргів і якісну клієнтську базу.
• Використання активів: Розраховується шляхом поділу загального обсягу продажів за останній рік на середню загальну суму активів за останні чотири квартали. Показує, наскільки ефективно компанія використовує свої активи для отримання доходу. Вищі значення зазвичай означають більшу операційну ефективність.
• Оборотність запасів: Вимірює співвідношення вартості проданих товарів за 12 місяців до середнього значення запасів за той самий період. Допомагає оцінити, наскільки добре компанія управляє своїми запасами. Вищий коефіцієнт означає швидке обертання запасів, а нижчий може вказувати на повільні продажі та надлишок товару.
• Операційна маржа: Цей показник визначається як відношення операційного доходу за минулий рік до загальних продажів за той самий період. Він демонструє, наскільки компанія контролює свої операційні витрати. Вища операційна маржа означає ефективніше управління порівняно із конкурентами.

Підхід до скринінгу акцій

Для підвищення ефективності цієї стратегії у процес скринінгу було включено сприятливий Zacks Rank—зокрема, Zacks Rank #1 (Strong Buy).

Використані критерії:

• Оборотність запасів, оборотність дебіторської заборгованості, використання активів та операційна маржа всі перевищують середній показник по галузі

Компанії, які перевершують своїх галузевих конкурентів за цими коефіцієнтами, зазвичай вважаються більш ефективними.

Застосування цих критеріїв скоротило вибірку з понад 7 900 акцій до лише 13 кандидатів.

Найкращі акції за показниками ефективності

Нижче наведено чотири видатні компанії, які пройшли процес скринінгу:

Buenaventura Mining

Buenaventura Mining — провідний виробник дорогоцінних металів із широкою діяльністю у Перу. BVN продемонструвала середній сюрприз щодо прибутку на рівні 80,4% за останні чотири квартали.

Veeco Instruments

Veeco Instruments спеціалізується на проектуванні та виробництві обладнання для процесів тонкоплівкового покриття, що використовуються у виробництві електронних пристроїв. VECO досягла середнього сюрпризу щодо прибутку за чотири квартали майже 26%.

Blue Bird

Blue Bird орієнтується на проектування, інженерні рішення та продаж шкільних автобусів і пов’язаних компонентів. BLBD показала середній сюрприз щодо прибутку в розмірі 23,3% за останні чотири квартали.

Eni

Eni входить до числа провідних інтегрованих енергетичних компаній світу. Компанія зафіксувала середній сюрприз щодо прибутку за чотири квартали на рівні 13,5%.

Дізнайтеся більше про топові акційні стратегії

З 2000 року провідні стратегії відбору акцій від Zacks значно перевершили середньорічний приріст S&P у 7,7%, а окремі стратегії забезпечили вражаючу середню річну дохідність:

• +48,4%
• +50,2%
• +56,7%

Ви можете отримати доступ до цих актуальних рекомендацій безкоштовно та без зобов'язань.

Шукаєте найсвіжіші рекомендації від Zacks Investment Research? Завантажте звіт про 7 найкращих акцій на наступні 30 днів.

Безкоштовні звіти про аналіз акцій

• Eni SpA (E): Безкоштовний звіт про аналіз акцій
• Veeco Instruments Inc. (VECO): Безкоштовний звіт про аналіз акцій
• Buenaventura Mining Company Inc. (BVN): Безкоштовний звіт про аналіз акцій
• Blue Bird Corporation (BLBD): Безкоштовний звіт про аналіз акцій

Ця стаття була вперше опублікована Українське інвестиційне дослідження Zacks.

Українське інвестиційне дослідження Zacks